Chỉ tiêu 2014 2015 % theo quy mô
2014 2015 Tài sản I.Nợ ngắn hạn 900 1002 19.44% 20.25% II. Nợ dài hạn 3149 3335 68.03% 67.41% III. Nợ khác B. Nguồn vốn CSH 580 610 12.53% 12.33% I. Vốn chủ sở hữu 728 728 15.73% 14.72%
II.Lợi nhuận chưa phân phối
Tổng Nguồn Vốn 4629 4947 100.00% 100.00%
(Nguồn: Phòng kế toán)
Qua bảng trên ta thấy trong cơ cấu nguồn vốn thì nợ dài hạn chiếm tỷ trọng cao nhất 68.03% năm 2014 và 67.41% năm 2015. Điều này là do doanh nghiệp đi vay dài hạn phục vụ cho việc đầu tư nhà xưởng máy móc. Nợ ngắn hạn của doanh nghiệp khá thấp chiếm tỷ trọng gần 20%.
Trong khi đó nguồn vốn chủ sở hữu của doanh nghiệp chi chiếm 15.73% năm 2014 và 14.72% năm 2015. Điều này cho thấy DN đi vay khá nhiều so với nguồn vốn chủ sở hữu. Chứng tỏ doanh nghiệp sử dụng đòn bẩy tài chính là rất tốt trong việc sử dụng vốn vay ngắn hạn.
1.2.3. Chỉ tiêu phản ảnh khả năng hoạt độnga. Vòng quay hàng tồn kho a. Vòng quay hàng tồn kho
Chỉ số này thể hiện khả năng quản trị hàng tồn kho hiệu quả như thế nào. Chỉ số vòng quay hàng tồn kho càng cao càng cho thấy doanh nghiệp bán hàng nhanh và hàng tồn kho không bị ứ đọng nhiều trong doanh nghiệp. Có nghĩa là doanh nghiệp sẽ ít rủi ro hơn nếu nhìn thấy trong báo cáo tài chính, khoản mục hàng tồn kho có giá trị giảm qua
các năm. Tuy nhiên chỉ số này quá cao cũng không tốt vì như thế có nghĩa là lượng hàng dự trữ trong kho không nhiều, nếu nhu cầu thị trường tăng đột ngột thì rất khả năng doanh nghiệp bị mất khách hàng và bị đối thủ cạnh tranh giành thị phần. Thêm nữa, dự trữ nguyên liệu vật liệu đầu vào cho các khâu sản xuất không đủ có thể khiến cho dây chuyền bị ngưng trệ. Vì vậy chỉ số vòng quay hàng tồn kho cần phải đủ lớn để đảm bảo mức độ sản xuất đáp ứng được nhu cầu khách hàng.
Vòng quay hàng tồn kho=giá vốn hàng bán/hàng tồn kho trung bình
Bảng 1.13: Vòng quay hàng tồn kho 2014 -2015
Chỉ tiêu
Chênh lệch 2015/2014
2014 2015 Mức Tỷ lệ (%)
1.Doanh thu thuần 76.548 98.918 22.37 29.22%
Hàng tồn kho 9 25 16 177.78%
Giá vốn hàng bán 61.653 71.979 10.326 16.75%
Vòng quay hàng tồn 6.85033 2.87916
(Nguồn: Phòng kế toán)
Qua bảng ta thấy DN có chỉ số vòng quay hàng tồn kho rất lớn lân lượt là 6.8 và 2.9 trong năm 2014 và 2015, điều này chứng tỏ DN luôn không để hàng tồn kho trong kho. Các sản phẩm của DN hầu như được bán hết cho khách hàng, lượng hàng tồn kho là rất nhỏ. Đây là dấu hiệu rất tốt, tuy nhiên nếu bán hàng mà không thu hồi được công nợ cũng là dấu hiệu đáng lo ngại.