Tác gi th c hi n ki m đ nh nghi m đ nv riêng l t ng bi n đ xác đ nh thu c tính d ng c a các chu i s th i gian c a các bi n trong mô hình th c nghi m. Vi c tìm ra chu i có tính d ng hay không d ng là m t vi c r t c n thi t và quan tr ng vì:
- Th nh t, m t trong nh ng gi thi t c a mô hình h i quy c đi n là các bi n đ c l p ph i phi ng u nhiên và có giá tr xác đ nh. N u chúng ta c l ng mô hình có chu i th i gian mà các bi n đ c l p không d ng, thì khi đó gi thi t c a OLS b vi ph m và s h n ch kh n ng phân tích n u chúng ta áp d ng các ph ng pháp h i quy thông th ng.
- Th hai, khi phân tích chu i th i gian không d ng th ng cho nh ng k t qu h i quy gi m o.
Trong nghiên c u c a mình, tác gi s d ng ki m đ nh Augmented Dickey – Fuller
(ADF) đ ki m tra tính d ng c a các bi n. Các gi thi t c a ki m đ nh nh sau:
Ho: Chu i không có tính d ng; H1: Chu i có tính d ng.
N u thì bác b gi thi t Ho, t c là chu i có tính d ng và ng c l i. Tr c khi ti n hành ch y ki m đ nh c n xem xét đ n đ th th ng kê c a t ng bi n theo th i gian đ l a ch n các tùy ch n c a ki m đ nh m t cách phù h p.
B ng 4.2: D ng đ th theo th i gianc a các bi n
Nhơn t kinh t v mô Ki u đ th
VNI Không có xu h ng, không b ch n g c t a đ
CPI Không có xu h ng, không b ch n g c t a đ
I Không có xu h ng, không b ch n g c t a đ
M2 Có xu h ng, không b ch n g c t a đ
EX Không có xu h ng, không b ch n g c t a đ
GP Không có xu h ng, không b ch n g c t a đ
IIP Không có xu h ng, không b ch n g c t a đ
K t qu ki m đ nh tính d ng c a các bi n trong bài nghiên c u đ c th hi n b ng sau:
B ng 4.3: K t qu ki m đnh tính d ng c a các bi n Nhân t kinh t v mô T i m c Sai phân b c 1 K t qu p-value p-value VNI -6.24011 0.0000 / / D ng t i m c CPI -4.47365 0.0004 -7.8180 0.0000 D ng t i sai phân b c 1 IR -2.92137 0.0467 -6.90417 0.0000 D ng t i sai phân b c 1 M2 -2.57673 0.1014 -8.44379 0.0000 D ng t i sai phân b c 1 EX -7.92864 0.0000 / / D ng t i m c GP -1.50889 0.5249 -8.70004 0.0000 D ng t i sai phân b c 1 IIP -12.0449 0.0001 / / D ng t i m c
B ng 4.3 cho th y các bi n CPI, IR, M2, GPd ng sai phân b c 1, các bi n còn l i đ u d ng chu i g c.Do đó mô hình s ch y v i chu i g c c a các bi n VNI, EX, IIP và chu i sai phân b c nh t c a các bi n CPI, IR, M2, GP.