200 300 400 500 600 700 800 900 2000 2001 2002 2003 2004 2005 T ng tín d ng GDP so v i GDP
3. CNă NHă NNgă vƠă
LD
6.0 6.5 9.0 12.1 12.2 10.4 9.7
Ngu n: Báo cáo c a NHNN
B ng 2.6 cho th y th ph n c a NHTM Nhà n c có xu h ng gi m nh nh ng v n chi m t tr ng cao đ n tháng 12/2006, th ph n ti n g i c a các NHTM Nhà n c (g m 5 NHTM và ngân hàng chính sách) là 67,72% và th ph n tín d ng
là 70,7%. Th ph n ti n g i và tín d ng c a các NHTM c ph n có xu h ng gia
t ng, tính đ n tháng 12/2006, th ph n c a các lo i hình ngân hàng này t ng
đ ng là 21,6%; 19,6%, còn đ i v i các ngân hàng n c ngoài và ngân hàng liên doanh có th ph n t ng đ ng là 10,7%; 9,7%.
V c b n, các ngân hàng đư trang b m i ki n th c v ho t đ ng ngân hàng trong c ch th tr ng cho h u h t cán b ch ch t và chuyên viên ngân hàng, trên c s đó, m t quá trình chuy n t i công ngh m i v đi u hành và ho t đ ng kinh doanh ngân hàng đư đ c tri n khai khá đ ng b , t o ra m t đi m xu t phát m i v t duy và trình đ ho t đ ng ngân hàng trong quá trình ti n t hóa n n kinh t và th ng m i hóa các ngu n v n Vi t Nam.
Hìnhă2.10:ăT căđ ăt ngătr ngătínăd ngă(CRED)ăvƠăhuyăđ ngăv nă(DEPO)ă
c aăh th ngăNHTMăVi tăNamăth iăk ă2001- 2005.
Ngu n: Báo cáo c a NHNN
T c đ t ng tr ng ngu n v n huy đ ng c a các ngân hàng qua các n m khá cao, c c u huy đ ng c ng đa d ng h n t các hình th c huy đ ng nh ti t
ki m, ch ng ch ti n g i, ti n g i thanh toán đ n vi c phát hành k phi u trái phi u v i các k h n khác nhau.
Hình 2.11. N ăquáăh n/t ngăd ăn ăc aăh ăth ngăNHTMăVi tăNam
Ngu n: Báo cáo c a NHNN
Tuy nhiên, n quá h n v n còn cao, đ th 2.2 cho th y trong th i k này, t
l ph n tr m n quá h n có xu h ng gi m, song n u xét con s tuy t đ i thì đây
là kho n n quá h n khá l n c a n n kinh t . N u s n này chuy n thành n khó
đòi, n x u thì s nh h ng không nh đ n ho t đ ng c a NHTM và ho t đ ng kinh doanh c a các doanh nghi p vay v n trong n n kinh t .
th 2.3 kh o sát n quá h n c a 6 n c trong kh i ASEAN va Vi t Nam cho
th y: đ n th i đi m 2005 ch có 3 trong 6 n c là Hongkong, Singapore và ài Loan có m c n x u d i 5%, trong đó n quá h n c a h th ng ngân hàng Thái Lan là l n nh t trong 7 n c đ c kh o sát (10,2%). Nh v y, n quá h n c a h th ng NHTM Vi t Nam đ n th i đi m 2005 c ng ch là m c trung bình so v i các n c trong khu v c.
Hìnhă2.12.ăN ăquáăh n/ăt ngăd ăn ăc aăh ăth ngăngơnăhƠngăm tăs ăn că trongăkhuăv căvƠăVi tăNam.
Ngu n: Báo cáo c a NHNN
2.1.4. Th cătr ngăhi uăqu ăho tăđ ngăc aăh ăth ngăngơnăhƠngăVi tăNamăgiaiă đo nă2006 ậ 2012
Trong giai đo n này, ngành ngân hàng t ng tr ng nhanh c v s l ng và quy mô tài s n. Tuy nhiên ch có 25,6% ngân hàng n i đ a có v n đi u l trên 5000 t đ ng. Th ph n tín d ng và huy đ ng c a kh i NHTM qu c doanh v n d n đ u, tuy nhiên s t gi m m nh do s chi m l nh c a kh i NHTM c ph n trong 5 n m tr l i đây. Trong khi đó, kh i ngân hàng n c ngoài đ c g b h n ch v huy đ ng và b t đ u tham gia cu c c nh tranh th c s bình đ ng v i các NHTM trong n c k t đ u 2011.
i v i n n kinh t , đóng góp c a h th ng ngân hàng th ng m i có chi u h ng tích c c qua các n m, th hi n t l d n / GDP t ng v i t c đ khá n đ nh t 2006 đ n 2012, tuy có ph n gi m nh vào cu i n m 2011 và 2012. i u này cho th y h th ng NHTM ngày càng đóng góp đáng k trong vi c t o v n cho n n kinh t .
Hìnhă2.13.ăD ăn ătínăd ngăc aăh ăth ngăngơnăhƠngăđ iăv iăn năkinhăt ăth iăk ă
2006 ậ 2012
Ngu n: Báo cáo c a NHNN
S l ng NH hi n nay –Quy môcác kh i NH
Nhi u ngân hàng v i quy mô nh và tín d ng t ng tr ng nóng: Tính đ n
cu i n m 2010, th tr ng Vi t Nam có 101 Ngân hàng và chi nhánh NH n c ngoài, bao g m NHTM trong n c, ngân hàng n c ngoài và chi nhánh ngân hàng
n c ngoài C th , có 5 NHTM qu c doanh (bao g m c VCB và Vietin Bank),
37 NHTM c ph n, 53 chi nhánh ngân hàng n c ngoài và 5 NH 100% v n n c
ngoài (Ngu n: báo cáo c a NHNN). Trong đó, ch có 11/42 (26,2%) NHTM trong
n c có v n đi u l trên 5.000 t đ ng. Theo đánh giá c a Ngân hàng Th gi i
(WB), Vi t Nam hi n có quá nhi u ngân hàng có quy mô nh , xu t phát đi m là
các NHTM nông thôn nh ng l i v n ra ho t đ ng t i thành th , do đó t c đ t ng tr ng tài s n và danh m c cho vay phát tri n quá nóng. Kèm theo đó là h th ng qu n lý r i ro và k n ng qu n lý ho t đ ng ngân hàng còn t ng đ i kém, gây tác đ ng không t t đ n s lành m nh c a h th ng ngân hàng.
B ngă2.2:ăC ăc uăNHTMă ăVi tăNamăth iăk ă2006 ậ 2012
C ăc uăh ăth ngăngơnăhƠngăth ngăm iă ăVi tăNam
00% 20% 40% 60% 80% 100% 120% 140% 0 500 1000 1500 2000 2500 3000 3500 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 T ng d n GDP T ng d n GDP
th iăk ă2006ăậ 2008
Lo iăhìnhăngơnăhƠng 2006 2008
Ngân hàng th ng m i Nhà n c 5 4
Ngân hàng chính sách 1 1
Ngân hàng c ph n 34 39
Ngân hàng liên doanh 5 5
Chi nhánh ngân hàng n c ngoài 31 41
T ngăc ng 76 90
C ăc uăh ăth ngăngơnăhƠngăth ngăm iă ăVi tăNam
th iăk ă2010ăậ 2012 Lo iăhìnhăngơnăhƠng 2010 2012 Ngân hàng th ng m i Nhà n c 5 5 Ngân hàng chính sách 1 1 Ngân hàng th ng m i c ph n 37 37 Ngân hàng 100% v n n c ngoài 5 5
Chi nhánh ngân hàng n c ngoài 48 53
T ngăc ng 96 101
Ngu n: Báo cáo c a NHNN
Kh i NHTMQD chi m u th v v n và Nhà n c v n n m quy n chi ph i t i m t s NH đư c ph n hóa: Các NHTMQD là các NH thu c s h u c a Nhà n c ho c đư đ c c ph n hóa m t ph n nh ng ch s h u chính v n là Nhà
n c. H u h t các NH trong kh i này đ u có l i th v quy mô v n, v i t ng v n
đi u l c a 4 NH l n t i 31/12/2010 là 64.037 t đ ng, d n đ u là Agribank v i
21.042 t đ ng (ngu n: th ng kê c a NHNN). Khách hàng truy n th ng c a kh i
này là các T ng công ty Nhà n c, tuy nhiên vi c cho vay các DN qu c doanh ti m tàng nguy c n x u nhi u h n so v i các DN khác. Theo th ng kê c a NHNN, trong 3,3% n x u toàn ngành c a n m 2011, có t i 60% là n x u c a các DN qu c doanh.
Th ph n tín d ng c a kh i này đư s t gi m đáng k trong giai đo n 2005 – 2010
m c dù v n chi m t tr ng l n nh t. Riêng 4 NH qu c doanh là BIDV, Agribank (VBARD), Vietcombank (VCB) và Viettinbank (CTG) chi m t i 48,3% t ng d n cho vay c a toàn ngành trong n m 2010. Tính thêm NH Phát tri n nhà BSCL (MHB), t ng th ph n tín d ng c a nhóm các NHTMQD là 49,3%. Tuy nhiên, con s này th p h n nhi u so v i 74,2% t i th i đi m 2005. Th ph n huy đ ng c ng
s t gi m t 74,2% xu ng 47,7% trong giai đo n 2005 – 2010 (ngu n: báo cáo c a
NHNN)
Kh i NHTMCP có ho t đ ng linh ho t và d n chi m l nh th ph n c a kh i NHTMQD: Các NHTMCP có c c u c đông đa d ng h n các NHTMQD, t p trung vào ho t đ ng cho vay các DN v a và nh và ho t đ ng ngân hàng bán l . Th ph n c a kh i này t ng nhanh trong nh ng n m g n đây do chi m l nh đ c t kh i NHTMQD, chi m 37,1% th ph n tín d ng c a toàn ngành trong n m 2010 v i t ng s v n đi u l lên t i 151.590 t đ ng (ngu n: báo cáo c a NHNN).
Tuy nhiên, quymô c a nhóm NH này v n nh h n nhi u so v i các NHTM
qu c doanh. D n đ u v v n đi u l trong nhóm này là Eximbank (EIB) v i 10.560 t đ ng, theo sau đó là ACB v i 9.377 t đ ng và Sacombank (STB) v i 9.179 t đ ng. M t s NHTMCP khác c ng có v n đi u l trên 5.000 t đ ng bao g m NH Quân đ i (MB), NH K th ng (TCB), NH Hàng H i Vi t Nam (MSB) và NH ông Nam Á (SEAB). H u h t các NHTMCP còn l i đ u có v n đi u l
quanh m c 2.000 - 3.000 t đ ng. Trong đi u ki n l m phát t ng cao c a n m
2011, nhi u ngân hàng y u v thanh kho n b t bu c ph i huy đ ng b ng m i giá
đ đ m b o ho t đ ng, d n đ n tình tr ng ch y đua lưi su t nh th i gian v a qua.
(Ngu n: báo cáo th ng niên c a NHTM)
T ng tr ng tín d ng và huy đ ng m c cao trên 20% giai đo n 2005-2010, sau
đó gi m m nh xu ng còn t 10- 19% n m 2011, 2012. M c t ng trung bình cho tín d ng và huy đ ng trong giai đo n này l n l t là 28,43% và 27%, trong đó đ nh đi m là n m 2007 v i 53,89% và 47,64%. (Ngu n: báo cáo c a NHNN)
So v i các n c trong khu v c, t ng tr ng tín d ng và M2 c a Vi t Nam cao h n nhi u so v i Indonesia (14,5% và 12,4%) và Thái Lan (7% và 4%). ây là m t trong nh ng nhân t đóng góp vào s phát tri n nhanh c a n n kinh t Vi t Nam trong giai đo n này, th hi n qua t c đ t ng GDP trung bình là 7,15%, đ t
đ nh 8,5% vào n m 2007 (Ngu n: Báo cáo th ng niên c a WB). Tuy nhiên, t ng
tr ng tín d ng nóng c ng chính là m t nguyên nhân d n đ n tình tr ng bong bóng tài s n mà nhi u n c m i n i nh Vi t Nam m c ph i khi ngu n v n ch y vào các l nh v c có r i ro cao nh b t đ ng s n.
Hìnhă2.14:ăT căđ ăt ngătr ngtínăd ngă(CRED)ăvƠăhuyăđ ngăv nă(DEPO)ă
c aăh ăth ngăNHTMăVi tăNamăth iăk ă2005 - 2012.
Ngu n: Báo cáo ngành ngân hàng_ PNS
N x u đang là bài toán khó. C p nh t m i nh t t NHNN v n x u cho th y, tính đ n cu i tháng 2/2013, t l n x u trên t ng d n tín d ng đư gi m t 8.82% c a 9/2012 xu ng còn 6%. Nh v y ch trong 5 tháng, ngành ngân
hàngVi t Nam x lý đ c 53,685 t đ ng n x u. c tính n x u hi n nay c a
các TCTD vào kho ng 156,000 t đ ng.
i u l u ý là nh ng con s công b c a các TCTD và giám sát c a NHNN có s khác bi t r t l n, theo báo cáo c a các TCTD vào cu i n m 2012, n x u
kho ng 135,000 t đ ng, t ng đ ng 4.86% t ng d n và t ng 67.25% so v i
2011. Trong đó, 7 ngân hàng niêm y t trên sàn ngo i tr Navibank, t ng n x u đư lên đ n 22.000 t đ ng.
Theo chuyên gia C n V n L c, sau khi áp d ng thông t 02, trong th i gian s p t i s có con s n x u chính xác h n, khi đó có kh n ng t l n x u s t ng
lên.(Thông t 02/2013 v phân lo i, trích l p và s d ng d phòng r i ro thay cho
Quy t đ nh 493/2005/Q -NHNN tr c đây).
Hìnhă2.15.ăN ăx u/t ngăd ăn ăc aăh ăth ngăNHTMăVi tăNam
Ngu n: Báo cáo c a cáct ch c tín d ng
X lý n x u đang là m t yêu c u đ t ra không ch v i b n thân các TCTD mà còn c toàn b h th ng ngân hàng và n n kinh t . N x u l n nh hi n nay c ng đư làm ách t c dòng chu chuy n v n trong n n kinh t , nh h ng tiêu c c
không ch v i các TCTD mà còn c các doanh nghi p. Do b đ ng v n trong n
x u, các TCTD không có đi u ki n m r ng t ng tr ng tín d ng, khi n cho ho t đ ng s n xu t c a n n kinh t g p khó kh n. X lý đ c n x u s góp ph n h m t b ng lưi su t, thúc đ y t ng tr ng tín d ng lành m nh và góp ph n tháo g
khó kh n cho s n xu t, đ a n n kinh t tr l i qu đ o t ng tr ng b n v ng. X
lý n x u c ng là m t trong nh ng m c tiêu quan tr ng mà NHNN c n ph i x lý
trong n m 2013. án thành l p công ty mua bán n qu c gia (VAMC) đư đ c
B Chính tr thông qua và khai tr ng chính th c vào ngày 27/6/2013.
VAMC có v n đi u l 500 t đ ng, s mua l i n x u b ng 100% giá tr s sách, d i d ng trái phi u có th i h n 5 n m v i lưi su t 0%. Các NHTM có th đem th ch p, chi t kh u v i NHNN đ l y ti n. Tuy nhiên, NHNN ch cho chi t kh u
003% 003% 003% 002% 003% 005% 000% 001% 002% 003% 004% 005% 006% 2007 2008 2009 2010 2011 2012 N X U T NG D N
kho ng 40% giá tr trái phi u. Bên c nh đó, các ngân hàng bán n m i n m s ph i trích l p d phòng 20% cho trái phi u.
2.2. Nh ngăh năch ăc aăh ăth ngăngơnăhƠngăVi tăNamăhi nănay
- Kh n ng đi u ti t và làm ch th tr ng ti n t c a c quan qu n lý ti n t
còn nhi u b t c p: Nh ng bi n đ ng không bình th ng v lưi su t, t giá, giá
vàng, giá ch ng khoán, cùng v i các giao d ch v n trên th tr ng tài chính
kém thông su t trong th i gian qua ph n ánh rõ nét th c tr ng này.
- N ng l c thanh tra giám sát c a c quan qu n lý v n còn nhi u đi m h n ch ,
tác đ ng không nh t i tính lành m nh c a h th ng ngân hàng. N i dung
thanh tra giám sát c a NHNN đ c th hi n thông qua các quy t đnh ban
hành v ho t đ ng thanh tra giám sát v n ch a đ y đ ; ho t đ ng giám sát ch a chú tr ng vào ho t đ ng c nh báo s m cho các NHTM, các đ nh ch tài
chính, v n ch mang tính
- theo dõi, giám sát m t cách riêng l đ i v i t ng đnh ch tài chính; ho t đ ng
giám sát nói chung và giám sát t xa nói riêng c a c quan qu n lý còn h n
ch v n ng l c cán b c ng nh ph ng pháp giám sát; mô hình t ch c v thanh tra giám sát h th ng ngân hàng còn ch a hoàn thi n.
- S phát tri n c a h th ng ngân hàng k t khi đ i m i đ n nay, m c dù có
nhi u thành t u, nh ng đư có s phát tri n sai l ch v m t c u trúc.C c u v
quy mô ch a th c s h p lý, hình thành quá nhi u ngân hàng nh ng thi u
nh ng NHTM có quy mô l n, ho t đ ng xuyên qu c gia, đ ng th i c ng thi u
các NHTM có quy mô phù h p đ phát tri n kinh t nông nghi p, nông thôn.
S l ng các ngân hàng Vi t Nam hi n nay là nhi u, phân b không đ u, m ng l i các đ nh ch tài chính t p trung ch y u khu v c đô th , h n ch kh n ng thu hút và phân b ngu n l c tài chính t i các vùng mi n khác c a
c n c. Xét v c u trúc th tr ng tài chính, thì th tr ng ch ng khoán, th
tr ng trái phi u phát tri n ch a t ng thích v i th tr ng ti n t , qua đó mà