quá trình ngẫu nhiên trong tài chính

... Chương trình bày số kiến thức chuẩn bị cần thiết, bao gồm q trình ngẫu nhiên, tích phân ngẫu nhiên, khái niệm thị trường tài cấu trúc • Chương chương chính, trình bày số mơ hình ngẫu nhiên tài chính, ... Khoa học tự nhiên tận tình cung cấp kiến thức tảng cho em năm học vừa qua Hà Nội, tháng 2012 Trần Phương Dung Chương Kiến thức chuẩn bị 1.1 1.1.1 Quá trình ngẫu nhiên Quá trình ngẫu nhiên Cho (Ω, ... biến ngẫu nhiên có tính linh hoạt gọi du động ngẫu nhiên (random walk) Cách xây dựng trình tự nhiên xem J tổng n biến ngẫu nhiên (δJi )i=1 n , với Ji nhận giá trị tùy theo thay đổi thứ i giá tài...

Ngày tải lên: 20/03/2015, 08:14

... luận văn trình bày số lý thuyết giải tích ngẫu nhiên ứng dụng vào lĩnh vực tài Luận văn chia làm hai chương: Chương 1: Cơ sở tính tốn ngẫu nhiên Chương 2: Tính tốn ngẫu nhiên số mơ hình tài Trong ... X2 (t)dX1 (t) + g1 (t, w)g2 (t, w)dt 1.3 1.3.1 Phương trình vi phân ngẫu nhiên Phương trình vi phân ngẫu nhiên Phương trình vi phân ngẫu nhiên (SDE) cho cơng thức: dX(t) = µ(t, X(t))dt + σ(t, ... kiến thức giải tích ngẫu nhiên nhằm chuẩn bị cho luận văn Ở đây, tơi trình bày chuyển động Brown, tích phân Ito, phương trình vi phân ngẫu nhiên, tính chất Markov, phương trình lùi Kolmogorov,...

Ngày tải lên: 14/07/2015, 16:09

... tích ngẫu nhiên ứng dụng vào lĩnh vực tài Luận văn chia làm hai chương: Chương 1: Cơ sở tính tốn ngẫu nhiên Chương 2: Tính tốn ngẫu nhiên số mơ hình tài Trong chương 1, kiến thức giải tích ngẫu nhiên ... 24 Công thức Itô nhiều chiều 26 Phương trình vi phân ngẫu nhiên 27 1.3.1 Phương trình vi phân ngẫu nhiên 27 1.3.2 Tính chất Markov ... 1.2.2 Tích phân Itơ hàm ngẫu nhiên bậc thang 19 1.2.3 Một số tính chất tích phân Itơ hàm ngẫu nhiên bậc thang 20 1.2.4 Tích phân Itô hàm ngẫu nhiên 21 1.2.5...

Ngày tải lên: 29/08/2016, 10:00

... luận văn trình bày số lý thuyết giải tích ngẫu nhiên ứng dụng vào lĩnh vực tài Luận văn chia làm hai chương: Chương 1: Cơ sở tính tốn ngẫu nhiên Chương 2: Tính tốn ngẫu nhiên số mơ hình tài Trong ... tổng quát ta được: d[X1 (t)X2 (t)] = X1 (t)dX2 (t) + X2 (t)dX1 (t) + g1 (t, w)g2 (t, w)dt 1.3 1.3.1 Phương trình vi phân ngẫu nhiên Phương trình vi phân ngẫu nhiên Phương trình vi phân ngẫu nhiên ... kiến thức giải tích ngẫu nhiên nhằm chuẩn bị cho luận văn Ở đây, tơi trình bày chuyển động Brown, tích phân Ito, phương trình vi phân ngẫu nhiên, tính chất Markov, phương trình lùi Kolmogorov,...

Ngày tải lên: 06/05/2017, 16:03

... sin với biên độ ngẫu nhiên pha ngẫu nhiên 2.1.3 Đặc tả trình ngẫu nhiên số trình ngẫu nhiên quan trọng Giả sử Xt1 , Xt2 , , Xtk k biến ngẫu nhiên nhận việc lấy mẫu trình ngẫu nhiên X(t, ξ) thời ... rằng, chưa thị truờng tài Việt Nam lại phát triển mạnh mẽ lúc 22 Chương Quá trình ngẫu nhiên tài 2.1 2.1.1 Q trình ngẫu nhiên Định nghĩa Cho đến đầu kỷ thứ 20, trình ngẫu nhiên nghiên cứu với ... kê trình ngẫu nhiên Luận văn gồm ba chương: Chương trình bày cách khái quát thị trường tài hình thành, phát triển thị trường tài Việt Nam Chương trình bày khái niệm bản, trình ngẫu nhiên tài...

Ngày tải lên: 20/03/2015, 08:37

... trường tài Lý thuyết q trình ngẫu nhiên cơng cụ tốn học để mơ hình hóa thị trường tài Ví dụ, phương trình vi phân ngẫu nhiên thường dùng để mơ hình hóa cho dao động giá tài sản tài chính, q trình ... rạc 2.1 2.1.1 Các kết Quá trình giá Một họ biến ngẫu nhiên {X(t), t ∈ T } tham số hóa thời gian t ∈ T gọi trình ngẫu nhên (với t ∈ T , X(t) biến ngẫu nhiên) Quá trình ngẫu nhiên cơng cụ tốn học ... s=1 di (s) Dĩ nhiên, cổ tức tương lai biến ngẫu nhiên trình cổ tức {di (t)} q trình ngẫu nhiên thích nghi với lọc {Ft } 21 Quá trình giá trị {V (t), t = 0, 1, , T } trình ngẫu nhiên xác định...

Ngày tải lên: 11/06/2015, 16:35

... 2.2 Tích phân ngẫu nhiên phân thứ 19 2.2.1 Định nghĩa tích phân 19 2.2.2 Một lớp q trình ngẫu nhiên khả tích 25 2.3 Phương trình vi phân ngẫu nhiên phân thứ ... giải tích ngẫu nhiên fBm fBm khơng phải semimartingale q trình Markov Do tính tốn ngẫu nhiên Itơ cổ điển áp dụng ta cần xây dựng hẳn lý thuyết cho hệ động lực ngẫu nhiên điều khiển fBm Trong khoảng ... trình ngẫu nhiên khả tích đưa ra, chứng minh hai kiểu định nghĩa tích phân ngẫu nhiên phân thứ trùng lớp trình ngẫu nhiên phù hợp Trên sở chúng tơi nghiên cứu toán tồn nghiệm cho vài lớp phương trình...

Ngày tải lên: 17/11/2015, 09:49

... lọc ngẫu nhiên mà trình hệ thống trình ngẫu nhiên phân thứ trình quan sát trình điểm Luận án gồm chương Chương nêu vấn đề chung trình ngẫu nhiên có bước nhảy q trình điểm, trình Poisson, trình ... xi } i=1 Hai trình ngẫu nhiên Wt Nt trình ngẫu nhiên độc lập với nhau, trình ngẫu nhiên (Wt , t ≥ 0), (Nt , t ≥ 0) q trình có gia số độc lập nên trình ngẫu nhiên (Ut , t ≥ 0) q trình có gia số ... cụ giải tích ngẫu nhiên q trình có bước nhảy tích phân ngẫu nhiên, cơng thức Itô Trong chương nêu lên khái niệm q trình ngẫu nhiên phân thứ số tính chất Chương dành để trình bày q trình có bước...

Ngày tải lên: 07/01/2016, 18:17

... bị 1.1 12 Quá trình điểm 12 1.1.1 Quá trình điểm biến 13 1.1.2 Quá trình điểm nhiều biến 13 1.1.3 Quá trình Poisson ngẫu nhiên kép hay trình Poisson ... 15 1.2 Quá trình Poisson 16 1.3 Quá trình Poisson phức hợp 18 1.4 Tích phân ngẫu nhiên q trình có bước nhảy 21 1.5 Công thức Itô q trình có bước ... 1.6 1.5.1 Công thức Itô q trình Poisson tiêu chuẩn 23 1.5.2 Cơng thức Itơ q trình Poisson phức hợp 23 1.5.3 Trong trường hợp tổng quát 24 Quá trình ngẫu nhiên phân thứ ...

Ngày tải lên: 09/09/2016, 09:56

... nghien c(ru cua chung toi thl,l'c hi~n d8 tai nghien cfru khoa hQc cAp Truong: ''PHONG NGUARIDRO TRONG QUA TRiNH WOO HOA TAl CHiNH Ovq:TNAM'' DS tai ngoai phdn chuang nhu sau: rna ddu, k~t lu~n ... ChtrO'ng 2: Rui ro qua t~inh tl}' h6a tai chinh -lfch sti' va kinh nghi~m 19 2.1 Nhftng V\1 d6 va trong; qua trinh tl,I h6a tai chinh tren th~ gi6i 19 2.1.1 Mexico 1994 19 2.1.2 ... th~ chS tac d()ng m~nh me d8n thi truang van va thi truang tai chinh han la nhung nu6c phat tri~n Trong moi truang nay, xu hu&ng bfty dan cua nha dftu tu Ion han va nhung nha dftu tu nu&c c6 th~...

Ngày tải lên: 20/05/2015, 00:42

... 1.1 Quá trình ngẫu nhiên 1.3 Quá trình Gauss 1.2 Quá trình Markov 1.3.1 Phân phối Gauss 1.3.2 Quá trình ... phân ngẫu nhiên Ito phương trình vi phân ngẫu nhiên Ito 17 1.5.1 Tích phân ngẫu nhiên Ito 17 1.5.2 Công thức Ito 20 1.5.3 Phương trình vi phân ngẫu nhiên ... thuyết tài Nghiên cứu tốn tài trình độ cao cần phải có hiểu biết sâu sắc giải tích ngẫu nhiên nói chung lý thuyết q trình ngẫu nhiên nói riêng Tính bất định thị trường mơ tả tính ngẫu nhiên thơng...

Ngày tải lên: 20/07/2015, 07:56

... Chính Phủ - NHNN tỏ hiệu giúp kinh tế Việt Nam tiến bước trình tự hóa lãi suất có kiểm sốt tiến đến tự hóa tài thận trọng Như vậy, giai đoạn từ năm 2008-2009 xem nút thắt q trình tự hóa tài chính/ tự ... trường Trong giai đoạn này, lãi suất kiểm soát, trở thành công cụ giúp nhà nước điều hành, quản lý kinh tế Tuy nhiên, trình tất yếu q trình tự hóa lãi suất, tự hóa tài Việt Nam Một là, q trình ... (3) Tự hoạt động ngoại hối; (4) Tự hóa hoạt động tổ chức tài thị trường tài chính; (5) Cắt giảm thuế lạm phát thị trường tài quốc gia Trong phạm vi nghiên cứu, viết đề cập đến tự hóa lãi suất...

Ngày tải lên: 04/06/2016, 14:47

... 63 Tài liệu tham khảo 64 Mở đầu Lý chọn đề tài Trong tốn tài chính, giá cổ phiếu thường mơ q trình ngẫu nhiên Itơ nhiều chiều có dạng: t t σs dBs , bs ds + Xt = X0 + 0 b σ hai q trình ngẫu nhiên ... hai q trình ngẫu nhiên quan sát thời điểm rời rạc khơng bị nhiễu • Mơ phương pháp ước lượng máy tính Đối tượng phạm vi nghiên cứu • Q trình ngẫu nhiên • Thống kê cho q trình ngẫu nhiên • Tốn tài ... phân ngẫu nhiên Kí hiệu L0 tập tất q trình ngẫu nhiên đơn giản ft có dạng n−1 ft (w) = fj (w)I(tj ,tj+1 ] (t), j=1 ≤ t0 < < tn fj biến ngẫu nhiên Ftj - đo 19 Giả sử ta cố định trình ngẫu nhiên...

Ngày tải lên: 29/08/2016, 15:46

... cho trìnhngẫu ngẫunhiên nhiên Định• tnghĩa Q trình (M t ) t >0 gọi martingale liênchứa tục 1.1Định số khái nỉệm xác suất thống kê Trong tốn tài chính, giá cổ phiếu thường mô bỏi trình ngẫu nhiên ... biến ngẫu nhiên 438 3.1 Phương pháp ước lượng Hayashi - Yoshida cải tiến 1.1.2 Ước lượng điểm 3.1.1 Quá trình quan sát 1.2 Quá trình ngẫu nhiên 3.1.2 Thòi điểm quan 1.2.1 sát Khái niệm q trình ngẫu ... randQ ( trình (t (i+1)-t (i) ) )2 ; quỹ Bảng 2.1: bìnhai,bi,i phương sai làcủa cáctục u nphải có trìnhTangẫu nhiên tương thích Trong tài chính, q trình X Y xác h I n =biến 5"- + ngẫu sỵ với nhiên...

Ngày tải lên: 29/08/2016, 16:36

... Đ6.4 Quá trình tự hồi quy trung bình động 124 6.4.1 Quá trình tự hồi quy AR 124 4.4.2 Quá trình trung bình động MA 128 6.4.3 Quá trình ARMA 130 Đ6.5 Quá trình thông dải điều chế 133 6.5.1 Quá trình ... số lớp trình ngẫu nhiên 36 5.2.1 Quá trình cấp II 36 5.2.2 Quá trình số gia độc lập 38 5.2.3 Quá trình dừng (QT dừng theo nghĩa hĐp, dõng 39 theo nghÜa réng, dõng ®ång thêi) 5.2.4 Quá trình Gauss ... trung tâm 30 http://www.ebook.edu.vn Phần II QUÁ TRÌNH NGẪU NHIÊN Chương NHỮNG KHÁI NIỆM TỔNG QUÁT §5.1 MỞ ĐẦU Trong chương nghiên cứu khái niệm trình ngẫu nhiên (QTNN) Khởi đầu, lý thuyết QTNN phát...

Ngày tải lên: 12/09/2012, 16:21

... Đề tài Khai triển trực giao hàm ngẫu nhiên §1.2 KHAI TRIỂN CHÍNH TẮC CỦA QUÁ TRÌNH NGẪU NHIÊN 1.2.1 QUÁ TRÌNH NGẪU NHIÊN BIỄU DIỄN DƯỚI DẠNG TỔNG CÁC HÀM NGẪU NHIÊN CƠ BẢN  Định nghĩa ( Hàm ngẫu ... Phương trình dự đốn ………………………………… 13 1.1.9 Kỳ vọng có điều kiện dự đoán tốt L2……… 14 §1.2 Khai triển tắc q trình ngẫu nhiên ………………….16 1.2.1 Quá trình ngẫu nhiên biểu diễn dạng tổng hàm ngẫu nhiên ... ngẫu nhiên bình phương khả tích L2( Ω, F , P ) 1.1.1 BIẾN NGẪU NHIÊN Biến ngẫu nhiên đại lượng mà giá trị phụ thuộc vào kết thí nghiệm Ta định nghĩa xác biến ngẫu nhiên : Xét phép thử ngẫu nhiên...

Ngày tải lên: 10/04/2013, 10:22

... PHÉP BIẾN ĐỔI TUYẾN TÍNH Q TRÌNH NGẪU NHIÊN DỪNG () () Bây ta xét trình ngẫu nhiên dừng X t có kỳ vọng tốn học hàm tương quan R t x cho trước Và giả sử trình ngẫu nhiên Y (t ) khác kết tác dụng ... thể y (t ) trình ngẫu nhiênY (t ) , kết tác dụng tốn tử L lên i hàm () khơng ngẫu nhiên x t , thể tương ứng trình ngẫu nhiên X (t ) , chúng hệ i thức (4.3.2) đúng, tập tất thể Trong trường hợp ... trường hợp x(t ) phương trình (4.1.4) trình ngẫu nhiên dừng X (t ) có () kỳ vọng tốn học hàm tương quan R τ Ta xác định hàm tương quan trình ngẫu nhiên Y (t ) nghiệm phương trình (4.4.1) x Vì Y(t)...

Ngày tải lên: 29/09/2013, 18:20

... vectơk trực giao tựgọi khai triển vectơ ngẫu nhiên phép khai nhiên vectơ ngẫu nhiên X , thành thành phẫn trực giao tự nhiên Vì hàm tương quan trình ngẫu nhiên hàm xác định dương, nên số hạng m ... có ghi liên tục hàm ngẫu nhiên mà có lát cắt điểm rời rạc Điều thường xảy nghiên cứu thực nghiệm hàm ngẫu nhiên có kỳ vọng tốn học khơng, cho số hữu hạn điểm Giả sử hàm ngẫu nhiên X ( t ) t , t ... g xấp xỉ hàm ngẫu nhiên X n( t) Khi đó, sai số bình phươ ng trung bình phép xấp xỉ t δn ( trên, việc biểu diễn X ( t ) hàm ngẫu dạng tổng nhiên n số hạng n (t)≈ X đại lượng ngẫu nhiên Để làm...

Ngày tải lên: 29/09/2013, 18:20

... trình ngẫu nhiên 0, m = Nếu không ta x xét trình ngẫu nhiên qui tâm Khi hiển nhiên rằng, kỳ vọng tốn học tất đại lượng ngẫu nhiên X phải k Ta làm sáng tỏ đại lượng ngẫu nhiên X để hàm ngẫu nhiên ... tiến đến Phổ q trình ngẫu nhiên biểu thị dạng đồ thị, với trục hồnh đặt giá trị biên Do đó, phương sai hàm ngẫu nhiên tổng chuỗi tạo thành từ tất tung độ phổ t Quá trình ngẫu nhiên dừng dạng ... quan dấu tích x trình ngẫu biểu quádạng chuỗi phân nhiên theo diễn hàm biểu diễn Khi Fourier không công thức (3.2.3) không ngẫu phải nhiên đó, khai số gia Đối với trình triển ngẫu nhiên dừng đối...

Ngày tải lên: 29/09/2013, 18:20