Phân tích tình hình tài chính và đánh giá khả năng thanh toán của Công ty tư vấn đầu tư phát triển lâm nghiệp Xuân Mai

Phân tích tình hình huy động vốn của Công ty

Dựa vào bảng 3.4 ta thấy tình hình huy động vốn của công ty tăng dần. Nguồn vốn tăng nhưng chủ yếu là sự tăng lên“của vốn đi vay từ bên ngoài, cho thấy mức độ tự chủ tài chính thấp. Tỷ suất tài trợ phản ánh khả năng đảm bảo về mặt tài chính và khả năng tự chủ trong sản xuất kinh doanh của công ty, tỷ suất tài trợ càng cao thể hiện.

Qua 3 năm tỷ suất tài trợ của công ty giảm từ/0,059 nam 2011 xuống

• Phân tích hiệu quả sử dụng vốn

Phân tích khả năng độc lập tài chính của Công ty. Để đánh giá khái quát mức độ độc lập tự chủ cũng như tiềm lực công. ty, chúng ta phân tích dựa vào các chỉ tiêu trong biểu 3.5. Tỷ suất tài trợ phản ánh khả năng đảm bảo về mặt tài chính và khả năng tự chủ trong sản xuất kinh doanh của công ty, tỷ suất tài trợ càng cao thể hiện. tính tự chủ trong SXKD càng lớn. Phân tích tình hình thừa thiếu vốn của công ty. Việc xác định doanh nghiệp dang trong tình trạng thừa hay thiếu vốn là. công việc hết sức cần thiết qua đó xác định được số vốn doanh nghiệp đang bị. chiếm dụng hoặc doanh nghiệp đang đi chiếm dụng của đoanh nghiệp khác để. từ đó có những giải pháp thích hợp nhằm đảm bảo:vốn cho sản xuất kinh. Như vậy công ty có thể bị chiếm dụng một khoản tiền. lớn trong suốt 3 năm. Lượng vốn công ty bị chiếm chủ yếu nằm trong khoản nợ ngắn hạn. Vốn đi vay lớn nhưng không đầu từ tài chính, và đầu tư dài hạn. Lượng tiền mặt ít và lại bị chiếm dụng ồn là nguyên nhân làm cho hiệu. quả tài chính không cao. vay để mua nguyên liệu đầu vào gồm phân bón, thiết bị vườn ươm,và chỉ trả. lương người lao động, thuế nộp cho nhà nước cứ tăng dần mỗi năm trong khi đó các đơn đặt hàng tứ chậm, khách hàng nợ tiền, hàng tồn kho được bán với. mức giá thấp hơn yì chất lượng cây giống sau giai đoạn xuất vườn ươm giảm do tồn đọng:. Sự thừa vến chó thấy hiệu quả sử dụng vốn không cao, nguồn vốn chính thức thừa đối với nhu cầu tài sản, doanh nghiệp bị chiếm dụng vốn. Trong những năm tới, công ty cần có những kế hoạch cụ thể để giải. quyếtvà giảm bớt lượng vốn bị chiếm dụng nhằm đáp ứng lượng vốn sản xuất. kinh doanh để có thể tăng doanh thu và lợi nhuận cho công ty. Phân tích tình hình vốn lưu động thường xuyên của công ty. Phân tích chỉ tiêu này cho biết nguồn tài trợ vốn của công ty có đem lại sự ôn định và an toàn hay không. Vốn lưu động thường Xuyên biểu hiện quan hệ cân đối giữa tài sản và nguồn vốn, bên cạnh đó còn giúp nhận thức được dấu hiệu tình hình tài chính trong sử dụng tài sản ;Ởà nguồn vốn trong doanh. Tình hình vốn lưu động thường xuyên thê hiện ở biểu 3:7. Nhìn vào biểu 3.7 ta thấy vốn lưu động thường xuyên trong ba năm lớn hơn 0 chứng tỏ nguồn vốn dài hạn ngoài đầu tư cho bộ phận tài sản dài hạn còn có một phần dư ra đầu tư vào tài sản ngắn hạn. Bên cạnh đó ta thấy nhu. Đây là dấu hiệu an toàn đối với công ty vì nó chứng tỏ:chính sách tài trợ của công ty đem lại sự an toàn ổn định cho hoạt động kinh doanh và tình hình tài chính của công ty. Phân tích nhu cầu vốn lưu động thường xuyên của công íy. Qua bảng 3.8 nhu cầu vốn lưu động, ta thấy được nhu cầu tài trợ vốn. phát sinh từ hoạt động kinh doanh của công ty, cần phân tích nhu cầu vốn lưu động thường xuyên của công ty. Các khoản phải thu và hàng tồn kho trong 3 năm qua tăng giảm không đều. Như đã phân tích ở trước, các khoản phải thu tập trung vào khoản phải thu của khách hàng, các khoản thu tăng mạnh là do các đơn đặt hàng trả chậm trả góp, khách hàng nợ. Hàng tồn kho giảm. là dấu hiệu tốt cho tình hình kinh doanh của công ty. Nợ ngắn hạn tăng cao,. và có xu hướng tăng mạnh hơn đã làm ảnh hưởng đến nhu cầu vốn lưu động. Trong 3 năm qua, vốn lữu động luôn'lớn hơn 0 chứng tỏ nguồn vốn. ngắn hạn mà doanh nghiệp có từ bên ngoài không đủ đề bù đắp tài sản lựu động. Vì vậy công ty phải dùng nguồn vốn dài hạn để trang trải cho phần còn thiếu, công ty cần tới vốn lưu động thường xuyên. Nguyên nhân của sự tăng. lên này là do các khoấn phải thu và hàng tồn kho tăng lên. Phân tích hiệu quả sử dụng vốn. Vến cố định, vốn lưu động là hai bộ phận cấu thành nên nguồn vốn. kinh doanh, Tà điều kiện quan trọng để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh. Vì/yậy; Việc phân tích hiệu quả sử dụng vốn cố định và vốn lưu động. là cần thiết nhằm đánh gia được tiềm năng, xác định được quy mô đâu tư và khắc phục được những, yếu kém trong quản lí, sử dụng vốn. Phân tích hiệu quả sử dụng vốn cố định. Qua biểu 3.9 ta thấy, hiệu suất sử dụng vốn cố định trong 3 năm đều cao và có xu hướng tăng. Có thể thấy hiệu suất sử dụng cao, điều này cho thấy công ty sử dụng vốn cố định. Hệ số dam nhận vốn vố định thực chất là chỉ tiêu nghịch đảo của hiệu suất sử dụng VCĐ, cho biết để tạo ra 1 đồng doanh thu cần'bao nhiều đồng. vốn cố định. Qua số liệu trên ta thấy hệ số này giảm dần ,€ho biết cụ thể là để. định của công ty cao. Tỷ suất sinh lời vốn cố định phản ánh cứ một đồng-vốn cố định bình. quân tạo ra được bao nhiều đồng lợi nhuận. Ta thấy chỉ tiều này tăng dần qua. Nguyên nhân là do lợi nhuận thuần tăng kết hợp với vốn có định bình. quân giảm nhẹ làm tỷ suất sinh lời không ngừng tăng lên. Phân tích hiệu quở sử dụng von lưu động. Qua bảng 3.10 trên ta thấy vốn lưu động bình quân tăng. Vòng quay vốn lưu động có sự tăng lên về hệ số. là do công ty tăng các khoản vay để đầu tư vốn lưu động trong khi đó tình. hình thanh toán ehữa tốt hệ số thanh toán thấp, không đúng kỳ hạn nên làm. cho tỷ lệ tăng, đoanh thú. hhỏ hơn tỷ lệ tăng vốn lưu động. Điều này cho thấy. 'vốn lưu động của công ty quay vòng chậm làm cho hiệu quả sử dụng vốn lưu. Tỷ suất sinh lời vốn lưu động là một chỉ tiêu rât quan trọng, nó phản ánh nếu đầu tư một đồng vốn lưu động thì thu được bao nhiêu đồng lợi nhuận. Điều này cho thấy hiệu quả sử dụng vốn lưu động là chưa cao. Công ty cần có biện pháp kế hoạch để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động, để hiệu quả này đạt được là cao nhất. Hệ số đảm nhận vốn lưu động phản ánh để tạo ra,một đồng doanh thu thuần thì cần bao nhiêu đồng vốn lưu động. Hệ số này càng nhỏ, hiệu quả sử dụng vốn cắng cao) tốc đổ'chu chuyển. Năm 2013 không có phát sinh khoản thu khác chứng tỏ công ty đã làm tốt thu hồi công nợ các khoản thu khác, các khoản như thu nội bộ, thu khác đã làm tốt. Các khoản thu có xu hướng tăng mạnh, như vậy nhìn chung, công tác thu hồi nợ của công †y chưa được tốt các khoản phải thu từ khác hàng vẫn chiếm tỷ trọng lớn và có.xu hướng tăng mạnh, công ty cần có biện pháp khắc.