Phân tích tình hình tài chính công ty công trình giao thông đô thị và quản lý nhà Thủ Đức

Nội dung phân tích

Nếu nguồn vốn chủ sở hữu có xu hướng tăng qua thời gian và chiếm tỷ trọng cao trong tổng nguồn vốn, thì có nghĩa là khả năng tự đảm bảo về mặt tài chính của doanh nghiệp cao, doanh nghiệp đã sử dụng phần lớn số vốn sở hữu cũng như vốn tích lũy được trong quá trình kinh doanh để bổ sung và đầu tư cho hoạt động sản xuất kinh doanh, số vốn đi vay bên ngoài là thấp nên mức độ phụ thuộc vào các chủ nợ giảm và ngược lại. Trong thực tế không có loại chi phí nào luôn luôn không thay đổi ở mọi mức sản lượng, về lâu dài rất cả các chi phí đều là biến phí vì vậy trong phân tích điểm hoà vốn luôn dựa trên một giả định là phân tích trong ngắn hạn và chỉ phân tích trong một phạm vi sản lượng nào đó mà thôi và với giả định này chi phí hoạt động cố định là không thay đổi.

LẬP KẾ HOẠCH TÀI CHÍNH : 1. Khái niệm

Các mô hình kế hoạch tài chính

Trong kế hoạch tài chính ngắn hạn thường không quá 12 tháng sắp tới, doanh nghiệp luôn mong muốn đoán chắc mình có đủ tiền mặt để thanh toán các hoá đơn, các khoản vay và cho vay ngắn hạn được dàn xếp theo cách có lợi nhất cho mình. Việc tìm kiếm một kế hoạch tài trợ ngắn hạn sẽ được tiến hành bằng cách làm thử và sửa dần, phải thăm dò kết quả từ nhiều giả thiết khác nhau về nhu cầu tiền mặt, lãi suất, giới hạn tài trợ từ các nguồn riêng biệt …Vì vậy, việc tính toán bằng tay sẽ rất phức tạp và mất thời gian.

PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CÔNG TRÌNH GIAO THÔNG ĐỘ THỊ & QUẢN LÝ NHÀ THỦ ĐỨC

GIỚI THIỆU ĐÔI NÉT VỀ CÔNG TY

& quản lý nhà Thủ Đức được tổ chức, quản lý hoạt động và điều hành của 1 Giám đốc theo chế độ thủ trưởng, 03 Phó Giám đốc và Kế toán trưởng giúp việc và liên đới trách nhiệm cùng Giám đốc về kết quả hoạt động công ích theo chỉ tiêu kế hoạch và đơn đặt hàng của Nhà nước, tổ chức thực hiện tốt chủ trương – chính sách chế độ có lieân quan. Giám đốc là chủ tài khoản của công ty, phải thực hiện đúng pháp lệnh về tài chính, thuế, bảo tồn và phát triển vốn, thực hiện đầy đủ các nghĩa vụ tài chính với nhà nước và phân phối các quỹ của doanh nghiệp theo quy định hiện hành, đồng thời đảm bảo thực hiện chế độ quản lý tài chính doanh nghiệp theo các điều khoản qui định có liên quan tại thông tư 06/TT-TCDN ngày 24/07/1997 của Bộ Tài chính.

PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH

Tuy nhiên việc không được thanh toán đúng hạn các khoản nợ có thể làm giảm uy tín của doanh nghiệp, dẫn đến ảnh hưởng không tốt cho tình hình tài chính sau này-khó khăn tài chính sẽ xảy ra.Công ty cần chú trọng xem xét vấn đề này.Phải chăng việc thu hồi công nợ chậm đã làm cho các khoản phải thu tăng lên và việc quay vòng của hàng tồn kho chậm đã làm cho doanh nghiệp bị thiếu vốn do đó mà nợ phải trả tăng lên. Kết cấu chi phí là một chỉ tiêu thế hiện tỷ trọng từng loại chi phí ( định phí, biến phí) trong tổng chi phí. Kết cấu chi phí vừa thể hiện vị trí từng bộ phận chi phí của doanh nghiệp, vừa là kết quả của quá trình đầu tư và sử dụng ngắn hạn, dài hạn về cơ sở vật chất, trình độ quản lý doanh nghiệp. Mỗi kết cấu chi phí khác nhau cũng thường tồn tại những quan hệ biến đổi lợi nhuận khác nhau khi thay đổi doanh thu. Thường thì các doanh nghiệp chỉ tồn tại một kết cấu chi phí thích hợp với qui mô, đặc điểm của từng thời kỳ. Như vậy, qua 2 năm kết cấu chi phí của công ty đã có sự thay đổi, tỷ trọng biến phí hạ và định phí tăng lên. Điều đó đã gây tác động gì đến lợi nhuận của doanh nghieọp. Phân tích tình hình lợi nhuận:. tỷ lệ tăng của doanh thu. Để biết được nguyên nhân nào làm EBIT gia tăng ta cùng xem xét:. Qua phân tích sơ bộ doanh thu, chi phí, lợi nhuận của công ty qua 2 năm ta thấy:. nhỡn chung tỡnh hỡnh kinh doanh của đơn vị thuận lơiù, thể hiện cả doanh thu và lợi nhuận cùng tăng. Trong đó công ty đã chú trọng trong khâu quản lý làm cho chi phí sản xuất kinh doanh giảm. Tuy nhiên định phí của đơn vị lại tăng một lượng khá lớn 810 triệu, trong đó định phí không bắt buộc tăng 757 triệu. Đơn vị cần quan tâm xem xét vấn đề này. Căn cứ vào các chỉ tiêu doanh thu thuần, chi phí, lợi nhuận từ báo cáo kết quả kinh doanh và số liệu thu thập được của doanh nghiệp ta tiến hành phần tích doanh thu- chi phí-lợi nhuận của công ty trong 2 năm 2008, 2009. Phân tích điểm hòa vốn và độ nghiêng định phí:. Từ bảng tổng hợp doanh thu, chi phí và công thức tính doanh thu hoà vốn ta tính được doanh thu hoà vốn và thời gian hoà vốn của công ty như sau:. Để thấy rừ doanh thu thực hiện năm 2008 so với doanh thu hoà vốn ta biểu diễn lên độ thị sau:. - Do giả định, định phí của công ty không thay đổi khi sản lượng thay đổi, nên định phí được biểu diễn bằng đường thẳng song song với trục Ox và cắt Oy tại điểm : Y = 2.511. Doanh thu thực tế của đơn vị đã vượt qua điểm hoà vốn 13.521triệu, một mức độ khá an toàn. Để thấy rừ doanh thu thực hiện năm 2009 so với doanh thu hoà vốn ta biểu diễn lên độ thị sau:. - Do giả thiết định phí của công ty không thay đổi khi sản lượng thay đổi, nên định phí được biểu diễn bằng đường thẳng song song với trục Oy và cắt Oy tại điểm :. Tại điểm hoà vốn này thì EBIT = 0, nghĩa là tại đây doanh thu = chi phí. Khi doanh thu của đơn vị đạt dưới 26.211 triệu dù chỉ một đồng là doanh nghiệp đã bị lỗ, càng tụt xuống thì khoản lỗ càng tăng, khoản lỗ bằng chính định phí mà công ty chưa bù đắp được. Thực tế cho thấy công ty có doanh thu vượt điểm hoà vốn là 13.826 triệu. Đây là doanh thu an toàn của công ty. Ta thấy năm 2009 doanh thu hoà vốn của công ty cao hơn doanh thu hoà vốn năm 2008 và thời gian hoà vốn cũng lâu hơn. Điều đó có nghĩa là công ty sẽ đạt sản lượng hoà vốn khó hơn. Dùng phương pháp thay thế liên hoàn để tìm ra sự biến động này ta có:. Với mức doanh thu hoà vốn này định phí đã được bù đắp đủ. Doanh thu an toàn sẽ tạo ra lợi nhuận sau khi bù đắp đủ biến phí, điều đó có nghĩa là lợi nhuận của công ty seừ baống :. Như vậy nguyên nhân chủ yếu làm cho EBIT tăng là do tỷ trọng biến phí giảm. Từ đây gợi mở một giải pháp, để tăng lợi nhuận cho chủ sở hữu, doanh nghiệp nên tiếp tục đầu tư trang thiết bị để mở rộng sản xuất, gia tăng kiểm soát biến phí, đầu tư thêm tài sản cố định, gia tăng tỷ trọng định phí- sử dụng đòn bẩy kinh doanh để khuyếch đại được EBIT và làm gia tăng vốn chủ sở hữu. Xem xét khả năng thanh toán:. Sức mạnh tài chính của doanh nghiệp thể hiện khả năng chi trả các khoản cần phải thanh toán, các đối tượng có liên quan trực tiếp hay gián tiếp luôn đặt câu hỏi:. có hay không việc doanh nghiệp đủ khả năng thanh toán các khoản nợ đến hạn?, tình hình thanh toán của doanh nghiệp thế nào?. Khả năng thanh toán hiện hành:. Hệ số thanh toán hiện hành được xác lập bằng mối quan hệ tương đối giữa tổng tài sản với tổng nợ phải trả. Qua số liệu bảng cân đối kế toán ta tính được hệ số thanh toán hiện hành qua các năm như sau:. Triệu đồng).