Tác động của cạnh tranh đối với ổn định hệ thống ngân hàng Việt Nam

Mụctiêucụ the

Làm the nào đe cân b ng và duy trì một hthong ngành vừa có sự cạnh tranh lànhmạnhvừađảmbảođượcsựonđịnhtronghoạtđộngcácngânhànglàvanđeth uhútđượcnhieu tranhlun.

Phạm vinghiêncúu

Haià,nghiêncứumức độ tác động của cạnh tranhđen sựon định của hthongngânhàngVitNam. phản ánh những thay đoi của ngành nói riêng và nen kinh te nói chung, góp phầnđưa ra các cột moc và dan chứng cụ the liên quan đen đe tài khi phân tích xu hướngcủa sự cạnh tranh qua các năm và tác động của cạnh tranh đen sự on định của hthong ngân hàng Vi t Nam. Từ đó, khóa lu n nghiên cứu lựa chon moc thời giannghiêncứutừ năm2009đennăm2020. Ngân hàng Nhà nước Vi tNam), tuy nhiên vì lý do công bo thông tin không đầy đủ nên đe tài thu th p dữ li uthứ cap từ báo cáo tài chính, báo cáo thường niên của 23.

Phvơngphápvàcôngcụnghiêncúu

Ngoài ra, khóa lu nnghiên cứu có sử dụng phương pháphân tích biên ngau nhiên (SFA) đe xác địnhbienphụthuộc.

Nghiêncúutrongnvớc

Ngoài ra, tác giả đưa ra các hàm ý cụ the cho (i) nhà quản trị,đieu hành của ngân hàng là nên kiem soát các chi phí đe tăng cường năng lực cạnhtranh gópphần gia tăng lợi nhu n hoạtđộngvà on định hthongn g à n h ; ( i i ) n h à quản lý, nhà hoạch định chính sách nên khuyen khích và thúc đẩy các hoạt độngcạnhtranhlànhmạnhvà kiemsoátchặtchẽcácrủirotronghoạt động chovay. Nguyen Ðúc Trvờng, Hà Tú Anh và Nguyen Thị Thanh Bình (2018)đã sửdụngphươngpháphoiquytuyentính(GeneralisedMethodsofMoments) (viettatlà GMM) đe ước lượng moi quan hgiữa cạnh tranh (bao gom chỉ so Lerner, chỉ soHHItiengửivàchỉsoHHIchovay)vàsựonđịnhhthongngânhàng(baogomh. soZ–score, ty lnợ xau và ty lvon chủ sở hữu).

Giảithíchcácbien

Thú hai, bien độc l p sự cạnh tranh (BOONE) được đại di n bang chỉ soBoone, tuy nhiên, chỉ so Boone ty lnghịch với sự cạnh tranh nên khóa lu n sửdụngđoisocủabiennàyđetylthunvớisựcạnhtranh.TrongđóBoonelàhs o hoiquyđược xácđịnhởphươngtrình(2)trongthờigiannghiêncứu2009–2020(12năm). Cạnh tranh tác đ ng cùng chieu đen sụ on định cũa hthong ngân hàng(BOONE) Trong mô hình nghiên cứu,BOONEkhông the tính toán trực tiep mà thôngquaphươngtrìnhhoiquy(2)đetìmchỉsonày.Trướcđó,chỉsoBooneđượcđịnhnghĩarang chỉsonàycàngâmthìsựcạnhtranhcàngcaovàngượclại,tứclàtylnghịchvớisựcạnhtranh.V ìvykhiđưavàomôhìnhnghiêncứuđephântíchtácđộng của cạnh tranh đen sự on định của hthong ngân hàng, bienBOONEsẽ làbienđoilpvớichỉsoBooneđetylthunvớisựcạnhtranh. Tỹ llạm phát tác đ ng cùng chieu đen sụ on định cũa hthong ngânhàng(INF) Theo Phạm Thủy Tú và Ðào Lê Kieu Oanh (2021) cho rang ty ll ạ m p h á t (INF) tác động tích cực đen mức độ on định của ngân hàng và tương đong với ketquả nghiên cứu của Putranto và cộng sự (2014) chỉ ra rang ty llạm phát tác độngtích cực đen khả năng sinh lời của ngân hàng, tăng mức độ on định tài chính chongânhàng.

Phvơngphápnghiêncúu

Thong kê mô tả được sử dụng nham cung cap thông tin khái quát ve các bientrong mô hình nghiên cứu, các chỉ tiêu thong kê mô tả bao gom: giá trị trung bình(Mean), giá trị nhỏ nhat (Mininum), giá trị lớn nhat (Maxinum), độ l ch chuẩn(Standarddeviation)vàsoquansát(Observations). Hi n tượng phương sai sai so thay đoi sẽ được kiem định phụ thuộc vào từngphương pháp như sau: Kiem định White (Pooled OLS); Kiem định ModifiedWald(FEM);KiemđịnhBreusch–PaganLagrangianMultiplier(REM). Bên cạnh đó, chwơng 3 này đã xác địnhsủ dụng phwơng phỏp nghiờn cỳu định lwợng với bộ dũ li u đwợc thu thắp từ bỏocỏo tài chớnh và báo cáo thwờng niên cúa 23 NHTM ở Vi t Nam trong giai đoạn2009 – 2020 cùng với sn ho trợ cúa phan mềm Stata 13 và Excel, sau đó lan lwợt sosánh các phwơng pháp Pooled OLS, FEM, REM đe lna chọn phwơng pháp toi wunhất và tiến hành thnc hi n kiem định các khuyết tắt.

THỐNGKÊMÔTÃ

BienBOONE (biến độc lắp)được sử dụng đe đo lường sự cạnh tranh theotừngnămcủathịtrườngngânhàngVitNam.Tuynhiên,khóalunnghiêncứusửdụngbienđ oilpvớihs o𝛽𝑡ởphươngtrình(2)vìlýdolàhs o nàycàngâmthehi n sự cạnh tranh càng cao, tức là ty. 2020,thịtrườngngânhàngVitNamtheoxuhướngcạnhtranhgiảmdần, ở năm 2012, thị trường này có mức độ cạnh tranh cao nhat với giá trị lớn nhatlà 2.921 và giá trị nhỏ nhat là -0.245 the hi n mức độ cạnh tranh thap nhat ở năm2020. BienLLP (biến độc lắp)the hi n tyldự phũng rủi ro cho vay, trong giai đoạnnghiêncứu2009–2020đạtgiátrịtrungbìnhlà1.2%,trongđóngânhàngcótyllớn nhat (3.2%) là VCB tại năm 2010 và ty lnhỏ nhat (0.2%) thuộc ve ngân hàngBVBtạinăm2009.

KẾTLUN

Bên cạnh đó, khóa lu n nghiên cứu đo lường mức độ cạnh tranhqua từng năm của thị trường ngân hàng có xu hướng giảm dần (chỉ so Boone tăngdần), đây cũng là một dau hi u ủng hộ cho ket quả nghiên cứu ve tác động ngượcchieu của cạnh tranh đen sự on định, đieu này ngụ ý rang ngân hàng nên hợp tác,liên ket, ho trợ nhau trong quá trình hoạt động đe phát trien on định hơn. Do đó, không the hạn che sự cạnh tranh đe duy trì sự on định,cần có sự giám sát chặt chẽ của Chính phủ đe nâng cao sự on định của ht h o n g , đong thời tạo đieu ki n cho các ngân hàng hoạt động hi u quả trong một thị trườngcạnhtranhlànhmạnhthôngquacácchínhsáchcầnthiet. Ngoài ra, khóa lu n nghiên cứu thực hi n hoi quy cùng với các bien liên quannhư: Ty ldự phòng rủi ro cho vay (LLP), Ty lvon chủ sở hữu trên tong tài sản(CAP),Quymôngânhàng(SIZE),Rủirothanhkhoản(LIQ),Tocđộtăngtrưởng.

HÀMÝCHÍNHSÁCH .1 Sụcạnhtranh

Tuy nhiên, đây cũng hoạt động nhieu rủi rodokháchhàngkhôngtrảđượcnợkhiđenhạn.Vìthe,cácngânhàngcầnđánhgiákhoản nợ hợp lý và tien hành trích l p dự phòng chung và cụ the cho từng nhóm nợ.Ðảmbảovanđethanhkhoảntrongtrườnghợpcầnxửlýrủirotíndụng.Vìthựctetríchlpdựph òngkhôngnhữngchorủirotíndụng,nócònlàchiphíkhôngbangtien nên cũng làm giảm lợi nhu n ngân hàng, từ đó ảnh hưởng đen thị giá của cophieu. Vì the, dự phòng rủi ro tín dụng chỉ thực sự phát huy tác dụng khi khi ty lbao phủ nợ xau đạt đen 100% thì ngân hàng nên dừng trích l p dự phòng chung, cụthe là nợ nhóm 1 vì đây là nhóm nợ chiem ty trong nhieu nhưng khả năng trả nợ củakháchhàngratcaovàbảođảm,vìthekhitptrungsẽlàmtăngtylnàymộtcáchkhôngcầnthie t. Theo ket quả nghiên cứu, cau trúc sở hữu của những ngân hàng không có ty lsở hữu nhà nước có tác động cùng chieu đen sự on định của hthong ngân hàng.Bởivìtínhbứtphá vàsángtạo,khôngngạithayđoisẽđượcưutiênvàchútronghơn so với ngân hàng có ty lvon chủ sở hữu Nhà nước.

HƯNGMR NGCỦANGHIÊNCÚU

Ba là, cỏc bài nghiờn cứu tiep theo cú the tien hành theo dừi và phõn tớch sựthay đoi của moi quan hsự cạnh tranh – sự on định khi có sự xuat hi n của bientương tỏc(BOONEìSIZE)và(BOONEìCAP)đe xỏc định chớnh xỏc hơn ve sự tácđộngnày. Dưới sự ho trợ của phầm mem Stata 13và Excel, tác giả sử dụng phương pháp nghiên cứu định lượng như thong kê mô tả,ma tr n tương quan, phương pháp SFA, phương pháp Pooled OLS, phương phápFEM, phương pháp REM, phương pháp FGLS và các kiem định liên quan như: đacộngtuyen,phươngsai saisothayđoi,tự tươngquan. Ket quả nghiên cứu của khóa lu n góp phần vào vi c cung cap thêm mộtbangchứngthựcnghimliênquanđenchủđe“Tácđộngcủasựcạnhtranhđếnsựổnđị nhhệthốngngânhàng”,cụtheởthịtrườngngânhàngVitNam,trongđó sự cạnh tranh được đo lường bang chỉ so Boone.

Qua đó, thông qua ket quảnghiên cứu, tác giả đe xuat một so hàm ý chính sách liên quan như chính sách cạnhtranh và quy định an toàn trong hoạt động ngân hàng, gia tăng ty lvon chủ sở hữu,đảm bảo thanh khoản ngân hàng thông qua ty ldự phòng rủi ro cho vay, on định vàduytrìtyll ạ m phátthapvàgiảmtylvonchủsởhữunhànướcđegiatăngsựonđịnhchohtho ngngânhàngVitNam. Cuoicùng,tácgiảnêulênhạnchecủađetài,thứnhat,liênquanđendữliuvà thời gian nghiên cứu chưa đủ so lượng là 31 NHTM tại Vi t Nam vì thông tin vecácchỉtiêucủacácbáocáotàichínhvàbáocáothườngniênchưacpnhtđầyđủ.Thứhai,tácgiảc hỉsửdụngphươngphápchỉsoBooneđeđolườngsựcạnhtranh.Thứ ba, chưa xem xét đen sự thay đoi của sự cạnh tranh khi có tác động riêng lcủaty lvon chủ sở hữu và quy mô ngân hàng.