Tư vấn cải thiện cấu trúc tài chính tại công ty TNHH Hưng Phú

Khái niên về tài chính

Phát sinh trong quá trình hình thành, tạo lập, phân phối các quỹ tiền tệ của các chủ thể trong nền kinh tế nhằm đạt mục tiêu của các chủ thể ở mỗi điều kiện nhất định. Tài chính là một hệ thống các quan hệ phân phối giữa các chủ thể kinh tế thông qua việc thành lập và sử dụng các quỹ tiền tệ.

Khái niệm phân tích tài chính

Tài chính là phạm trù kinh tế, phản ánh các quan hệ phân phối của cải xã hội dưới hình thức giá trị.

Vai trò và chức năng của tài chính

Điều tiết tiêu dùng: điều tiết bằng công cụ tài chính và hướng dẫn tiêu dung, đảm bảo sự cân đối, giảm khoản cách giàu nghèo trong xã hội. - Những đối tượng rang buộc như người già yếu, tài tật, các đoàn thể, xã hội Phương pháp phân phối: phân phối lần đầu và phân phối lại.

Các chỉ tiêu chủ yếu phản ánh cấu trúc tài sản

Chỉ tiêu này cũng có giá trị cao đối với những doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng như: sản xuất và phân phối điện, vận chuyển hàng không, hàng hải, đường sắt, bưu điện,… Trong kinh doanh thương mại dịch vụ, thông thường TSCĐ chiếm tỷ trọng thấp, ngoại trừ trường hợp kinh doanh khách sạn và các hoạt động vui chơi giải trí. Dự trữ hàng tồn kho hợp lý là mục tiêu của nhiều doanh nghiệp vì dự trữ quá nhiều gây ứ đọng vốn, gia tăng chi phí bảo quản dẫn đến hiệu quả sử dụng vốn thấp, ngược lại dự trữ quá ít sẽ gây ảnh hưởng đến tiến độ sản xuất và tiêu thụ của doanh nghiệp, do vậy phân tích tỷ trọng hàng tồn kho qua nhiều thời kỳ sẽ đánh giá tính hợp lý trong công tác dự trữ.

Phân tích cấu trúc nguồn vốn của doanh nghiệp

Doanh nghiệp cần tìm hiểu các nguyên nhân để có biện pháp điều chỉnh kịp thời như: giảm mức dư nợ định mức cho khách hàng thanh toán chậm, ngưng cung cấp hàng hóa dịch vụ,bán các khoảng nợ cho các công ty quản lý, nhờ pháp luật can thiệp. Các khoản vay nợ ngắn hạn ngân hàng và nợ khác: nguồn vốn này luôn có chi phái sử dụng vốn đi kèm, thời hạn sử dụng gắn liền với hợp đồng tín dụng từ ngân hàng và các đối tượng khác và thường sử dụng để tài trợ cho nhu cầu về tài sản lưu động. Tỷ suất nguồn vốn thường xuyên càng lớn cho thấy có sự ổn định tương đối trong một thời gian nhất định (trên 1 năm) đối với nguồn vốn sử dụng và doanh nghiệp chưa chịu áp lực thanh toán nguồn tài trợ này trong ngắn hạn.

Phân tích cân bằng tài chính

Cơ sở thực tiễn

Nghành nghề kinh doanh của công ty

Phó giám đốc: Là người chịu trách nhiệm trong khâu bán hàng hóa, giúp cho giám đốc trong công tác quản lý và điều hành tổ chức hoạt động kinh doanh của công ty. Phòng kế hoạch kinh doanh: Có nhiệm vụ thong tin chính xác và kịp thời về tình hình hang hóa của công ty, tình hình tiêu thụ và khả năng cung cấp hang hóa phía đối tác, biến động nhu cầu trên thị trường để từ đó tham mưu kịp thời cho Ban lãnh đạo công ty, đề ra phương hướng nhiệm vụ khả thi nhất. Phòng tổ chức hành chính: Có nhiệm vụ giải quyết công việc hành chính, tham mưu cho giám đốc về công tác tổ chức cán bộ nhân sự, chính sách hưu trí, chỉ đạo trực tiếp các đơn vị đặt hàng của khách hàng.

Phân tích cấu trúc tài chính tại công ty

• Phân tích tình hình tài sản của công ty
• Phân tích tinh hình tài chính của công ty
• Phân tích cân bằng tài chính

Nhìn chung công ty đã cố gắng để điều chỉnh cơ cấu vốn của mình ngày càng hợp lý hơn như tăng cơ cấu vốn bằng tiền và đầu tư thêm TSCĐ để mở rộng sản xuất, nhưng cơ cấu các khoản phải thu và hàng tồn kho trong tổng tài sản vẫn còn rất cao, công ty nên có biện pháp điều chỉnh hợp lí để giảm tình trạng bị chiếm dụng và ứ đọng vốn. Nhìn chung công ty hoạt động chủ yếu bằng nguồn vốn vay từ ngân hàng và nguồn vốn chiếm dụng từ bên ngoài, vốn tự có của công ty rất ít khả năng tự chủ về tài chính của công ty còn thấp. Công ty cần có chính sách tăng nguồn vốn huy động để đảm ảo nguồn vốn thường xuyên có tỷ trọng cao hơn để giảm bớt áp lực các khoản vay…Tổng tài sản cuối năm 2009 tăng 52.33% so với cuối năm 2008 trong khi vốn chủ sở hữu trong thời gian tương ứng chỉ tăng 8.45% nên doanh nghiệp phải huy động một lượng vốn từ các ngân hàng và từ các tổ chức khác.

Cùng với tỷ suất nợ, tỷ suất nguồn vốn tạm thời chỉ giảm đi 1% so với năm 2009, tương ứng với tỉ lệ 88% thể hiện doanh nghiệp chịu nhiều áp lực trong thanh toán nợ ngắn hạn, tính ổn định trong tài trợ còn rất thấp. Điều này thể hiện khả năng huy động vốn từ hai nguồn cơ bản: Đó là vốn góp cổ đông và vốn tự bổ sung từ kết quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp là hết sức thuận lợi, giúp cho doanh nghiệp có thể chủ động đảm bảo mọi nhu cầu về vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh ngày càng lớn mạnh hơn.

Đánh giá chung về cấu trúc tài chính tại công ty TNHH Hưng Phú

Như trên đã nói công ty đang mất cân bằng tài chính dài hạn và qua chỉ tiêu NQR thì công ty cũng đang mất cân bằng tài chính ngắn hạn. Trong năm 2008, tỉ suất nợ của công ty ở mức cao thể hiện tính tự chủ về tài chính của doanh nghiệp rất thấp, vốn sử dụng cho kinh doanh vẫn phụ thuộc nhiều vào bên ngoài. Cùng với tỉ xuất nợ, tỉ suất nguồn vốn tạm thời vẫn ở mức cao thể hiện doanh nghiệp chịu nhiều áp lực trong thanh toán nợ ngắn hạn, tính ổn định trong tài trợ còn rất thấp.

Định hướng của công ty trong thời gian tới

- Giữ vững ổn định sản xuất kinh doanh, tích cực khai thác thêm mặt hàng mới, nguồn hàng mới đáp ứng đầy đủ nhu cầu của thị trờng. - Tiếp tục mở rộng, nâng cấp mạng lới kinh doanh v tiêu thụ hiện có của Côngà ty ở thị trờng trong nớc cũng nh thị trờng quốc tế. Trớc mắt cần duy trì tốt mối quan hệ với các bạn hàng quốc tế hiện tại của Công ty và xúc tiến, nghiên cứu nhu cầu của khách hàng của thị trờng các nớc mà Công ty đang hớng tới trong những năm tới.

Một số giải pháp cải thiện tình hình cấu trúc tài chính của công ty TNHH Hưng Phú

Đối với nhà nước

Mặt khác, cũng chưa áp dụng các mô hình toán kinh tế vào phục vụ cho việc phân tích sâu hơn tình hình tài chính tại công ty nhằm đưa ra các giải pháp thiết thực hơn.

Đối với công ty TNHH Hưng Phú

Tổ chức các cuộc gặp gỡ giữa các đối tác để tăng cường mối quan hệ theo chiều ngang, trao đổi kinh nghiệm để giúp nhau đứng vững trên thị trường. Công ty cần nhận thức đúng đắn và đầy đủ vai trò của marketing đối với hoạt động kinh doanh của công ty. Cần có một chiến lược quảng bá sâu rộng hơn để mọi người có thể tiếp cận với thông tin sản phẩm của công ty một cách tốt hơn, từ đó giúp tạo lòng tin cho khách hàng.