Báo cáo tài chính công ty mẹ quý 1 năm 2015 - Công ty Cổ phần Bảo hiểm Ngân hàng Nông nghiệp tài liệu, giáo án, bài giản...
Luận Văn Tốt Nghiệp ĐH Kinh Doanh và Công Nghệ MỤC LỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 1 Nguyễn Tuyết Nhung MSSV: 06D13139N Luận Văn Tốt Nghiệp ĐH Kinh Doanh và Công Nghệ BẢNG KÊ CÁC CHỮ VIẾT TẮT AGRISECO hay AGSC: Công ty chứng khoán Nông Nghiệp BBĐC: Biên bản đối chứng TTCK: Thị trường chứng khoán NHTM: Ngân Hàng Thương Mại NHTM CP : Ngân Hàng Thương Mại Cổ Phần NHNN: Ngân Hàng Nhà Nước HĐQT: Hội đồng quản trị ĐHĐCĐ: Đại hội đồng cổ đông DPRR: Dự phòng rủi ro VCSH: Vốn chủ sở hữu Nguyễn Tuyết Nhung MSSV: 06D13139N Luận Văn Tốt Nghiệp ĐH Kinh Doanh và Công Nghệ LỜI MỞ ĐẦU Cổ phần hoá là giải pháp quan trọng nhất trong quá trình chuyển đổi, sắp xếp lại doanh nghiệp nhà nước ở nước ta. Qua một quãng thời gian dài triển khai và thực hiện, tuy đã đạt được nhiều thành tựu đáng kể nhưng không thể phủ nhận một thực tế rằng, vẫn còn nhiều vấn đề tồn tại gây cản trở cho quá trình cổ phần hóa. Mà một trong những nguyên nhân nổi bật của sự chậm trễ đó là vấn đề xác định giá trị doanh nghiệp. Trên thế giới, xác định giá trị doanh nghiệp đã xuất hiện và phổ biến từ lâu nhưng ở Việt Nam thì đây vẫn là một vấn đề còn khá mới mẻ cả trong lý thuyết lẫn thực hành. Sự ra đời của liên tiếp gần chục văn bản pháp quy thay thế lẫn nhau, điều chỉnh trực tiếp công tác định giá doanh nghiệp trong hoạt động cổ phần hóa của Nhà nước từ năm 1992 đến nay là bằng chứng rõ nét cho một thực tế rằng: đây vẫn là quá trình vừa học vừa làm vừa rút kinh nghiệm. Trong bối cảnh đó, với mong muốn được tìm hiểu, nghiên cứu và đưa ra quan điểm của mình về vấn đề này, cùng điều kiện thuận lợi được thực tập tại Công ty Chứng khoán Ngân Hàng Nông Nghiệp và Phát triển nông thôn Việt Nam - một đơn vị hàng đầu trong lĩnh vực tư vấn tài chính hiện nay ở Việt Nam, em đã quyết định lựa chọn “Giá trị Doanh Nghiệp và một số biện pháp hoàn thiện phương pháp xác định giá trị Doanh Nghiệp trong tư vấn cổ phần hoá Doanh Nghiệp tại công ty cổ phần chứng khoán Ngân Hàng Nông Nghiệp” làm đề tài cho luận văn tốt nghiệp. Em xin chân thành cảm ơn Gs.Ts Vũ Văn Hóa và các anh chị cán bộ của Công ty Chứng khoán Ngân Hàng Nông Nghiệp và Phát triển nông thôn Việt Nam đã tận tình giúp đỡ em hoàn thành luận văn này. Sinh viên Nguyễn Tuyết Nhung Nguyễn Tuyết Nhung Dun vi bao cao: CONG TV CP BAO HIEM NGAN HANG NONG NGHICP Dia chi: Tang 06 - 29T1 - Hoang Doo Thtiy- Chu Gay - HN BANG CAN DOI Kt TOAN Tgi 31 Mang 03 Nam 2015 Dan vi tinIrching TAI SAN A - TAI SAN NGAN HAN (100=110+120+130+140+150+190) I Tien vã cfic khan twang dining tin 1.Tien Cac khoan ttrong &rang tin II Cie khan dim tw thi chinh ngin hip D'au tu• ngan han Di,r phong_siam gia du hr rigan ban (*) (2) III Cfic khan phai thu ngin hnn I Phil thu cila khach hang 1.1 Phai thu ve hop ding bao him 1.2 Phai thu khac dm khach hang Tra truck cho ngtrai ban Phil thu nei be ngan han Cac khoan phai thu khac Dr phang phai thu ngin han kilo doi (*) IV HAng din kho I Hang tOn kho Dtr phong giam gia hang t6n kho (*) V Thi san ngin lion khfic Chi phi tra tuft ngAn han 1.1 Chi phi hoa heng elm Olin be 1.2 Chi phi tra trudge ngin han khac Thue GTGT &Km khAu trir Thue va cac khoan khic phai thu Nha nuac Giao dich mua ban lai trai phieu Chinh phii Tai sin ngan han khic VIII- TM sat] tAi bac) him Dv 'bong phi nhuong tai bio him Dts phong bei thutrng nhuong tai bao him B - TAI SAN DAI HAN (200 = 210 + 220 + 240 + 250 + 260) I- CAc khan) plan thu did hAn Phai thu dai han oh khach hang Vim kinh doanh don vi trwc thuec Phai thu dai ban nei be Phil thu dai bun Ichac 4.1 KY qui bao him 4.2 Phai thu dai han khac Dv phong phai thu dai han kilo doi (*) II Thi san c6 dinh Tai san c6 dinh hat' hinh - Nguyen gia - Gia tri hao men luS7 ke (*) Tai sfin ce dinh thue tai chinh - Nguyen gia - Gia tri hao mon 1u9 k'e (*) Tai san ce dinh vo hinh - Nguyen gia - Gia tri hao mon 1u9 ke (*) Chi phi xay dtmg co ban d& dung III Bit d(ing san dim tu• - Nguyen gia - Gia tri hao mon luy kt (*) IV Cie khofin du tw thi chinh dai Ilan DAL' ttr vao cong ty DAL' tu vao cong ty lien k4t, lien doanh DAu tu dal han khac Dr phong giam gia du ttr tai chinh dai ban (*) mi st) "Fliti) et minit S(i dilu mini Sil cuei nam 100 110 111 112 V.01 120 V.02 1,019,087,443,481 182,305,709,231 1,009,764,485,637 215,685,410,954 56,305,709,231 126,000,000,000 50,185,410,954 165,500,000,000 577,500,000,000 552,500,000,000 121 129 577,500,000,000 - 552,500,000,000 - 130 120,905,635,761 122,421,771,622 , 131 131.1 131.2 103,321,258,540 76,637,123,002 26,684,135,538 105,127,553,463 85,745,126,129 V.25.1 132 133 135 139 140 141 149 150 151 151.1 151.2 152 154 669,506,172 V.03 V.04 V.25.3 V.05 158 190 191 192 20,889,602,402 (3,974,731,353) 19,781,788,125 (4,284,232,084) 1,668,008,696 1,492,794,996 1,668,008,696 1,492,794,996 63,002,648,377 57,369,820,085 55,483,980,423 55,483,980,423 33,766,155 55,012,500,606 55,012,500 • 1 • 7,484,901,799 157 73,705,441,416 V.25.5 19,382,427,334 1,796,662,118 - 26,211,939,140 47,493,502,276 021 -15 11, §IWO I 60, ,',',:,t; : 7, ' :i 28,50, 4, ' 31,791Aii * 200 210 148,813,351,051 6,235,968,670 135,504,071,962 6,243,968,670 211 - - 212 213 - 218 218.1 218.2 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 V.06 V.07 6,243,968,670 6,000,000,000 243,968,670 137,732,711,533 124,417,470,480 76,390,598,360 77,173,569,673 101,878,641,763 100,843,714,490 V.09 (25,488,043,403) - (23,670,144,817) - V.10 61,342,113,173 47,243,900,807 62,959,273,070 (1,617,159,897) 48,688,273,070 (1,444,372,263) V.08 229 230 240 6,235,968,670 6,000,000,000 235,968,670 V.11 V.12 - 241 - 242 250 58,302 251 58,302 252 258 - 259 V.13 - 58,302 58,302 - - V Thi sin clai hnn klisic I Chi phi tra truac dai han Ili sin thue thu nhap hoan lai Tai sin clai han khac TONG CONG TAI SAN (270 = 100 + 200) NGUON VON A - Ng PHAI IRA (300 = 310 + 330) Ncr ngin han Vay vi rK, ngan han Phil tra cho nguiri bin 2.1 Phai tra ve hop dOng bao him 2.2 Phil tra khac cho ngtrai ban Ngtrai mua tra tin uutrc Thue vi dm khoan phai nOp Nha mac Phai tra ngtrai lao demg Chi phi phai tra Phai tra nOi bO Cac khoan phai tra, phai nOp ngin han khac Doanh thu hoa hOng chtra dtpc htrang 10 Dv phang pi-nil tra ngan han 11 Quy khen thutmg, phiic kri 12 Giao dich mua bin lai trai phieu Chinh pha 13 Dv phong nghiep tip 13.1 Dv phong phi bao him g6c vi nhan tai bao hihn 13.2 Dtr phong bei thutmg bac) him gOc vi nhan tai bio him 13.3 Dv phong dao dOng Ian H My dal linn I Phii tri clai han ngtr&i ban Phai tra drli han nOi bO Phil tra dai Ilan khac Vay va Kr dai hon Thue thu nhap hoan lai phai tra Dtr phang trcr cap mat viec lam Dv phong phai tra dal han Doanh thu chua thvc hien Quy phat tri6n khoa hoc vi cong nghe B - VON CHU Sti IitrU (400 = 410) Vim chi s& Iffru VOn du tin dm ch0 so hall Thang du vOn cro phan VOn khac dm chi:, ser hiru C6 phieu quj, (*) Chenh lech danh gia lai di sin Chenh lech tj, gia hOi doei Quy du tinphat tri6n Quy du phong tai chinh Quy dtr till bat buOc 10 Quy khac thuOc vOn chu s& hilu 11 Loi nhuan sau th4 china ph5n phi Vinu, 0112 11,4u5n v ein (440 = 300 ± 400) Nguiri lp biLiu 260 261 262 268 V.14 V.21 270 300 310 311 312 312.1 312.2 313 314 315 316 317 319 319.1 320 323 327 329 329.1 329.2 329.3 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 400 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 440 turO•ng V.15 ... MỘT SỐ NÉT CHÍNH VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM Ngày 02/12/2009, Sở Giao dịch Chứng khoán TP.HCM đã cấp Quyết định Niêm yết số 726/QĐ- SGDHCM cho phép Công ty Cổ phần Chứng khoán Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam niêm yết cổ phiếu trên SGDCK Tp HCM. Theo dự kiến ngày 10/12/2009, cổ phiếu Công ty Cổ phần Chứng khoán Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam sẽ chính thức giao dịch trên SGDCK Tp HCM với mã chứng khoán là AGR. Để giúp quý độc giả có thêm thông tin, Sở Giao dịch Chứng khoán xin giới thiệu một số nét chính về lịch sử thành lập, quá trình hoạt động và những kết quả kinh doanh đáng chú ý của Công ty Cổ Phần Chứng khoán Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam trong thời gian qua. I. Giới thiệu chung về Công ty: Công ty Cổ phần Chứng khoán NHNO&PTNT VN (Agriseco) tiền thân là Công ty TNHH Chứng khoán NHNO&PTNT VN, một thành viên hạch toán độc lập trực thuộc NHNO&PTNT VN, được thành lập ngày 20/12/2000 theo Quyết định số 269/QĐ/HĐQT của Hội đồng quản trị NHNO&PTNT VN với vốn điều lệ ban đầu là 60 tỷ đồng. Đến ngày 10/7/2009, Agriseco chính thức hoạt động dưới hình thức công ty cổ phần theo Quyết định cấp phép thành lập và hoạt độ ng số 108/UBCK-CP của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước với số vốn điều lệ là 1.200 tỷ đồng. Hiện tại, Agriseco có các nghiệp vụ kinh doanh chủ yếu là: môi giới chứng khoán; tự doanh; tư vấn đầu tư chứng khoán; tư vấn tài chính doanh nghiệp; bảo lãnh phát hành chứng khoán và đại lý phát hành chứng khoán; lưu ký chứng khoán. Về cơ cấu vốn cổ đông: tại thời điểm 23/11/2009, cổ đông trong nước sở hữu 99,98% (trong đó cổ đông nhà nước sở hữu 74,92%) và cổ đông nước ngoài sở hữu 0,02%. II. Tóm tắt kết quả HĐKD 2 năm 2007, 2008 và Quý III/2009 của Agriseco Đơn vị: triệu đồng Chỉ tiêu Năm 2007 Năm 2008 % Tăng /giảm 2008 so với 2007 30/6/2009 Quý III/2009 Tổng giá trị tài sản 7.134.210 7.356.186 3,11 8.850.054 9.029.476 Doanh thu hoạt động kinh doanh chứng khoán và thu lãi đầu tư 767.343 963.101 25,51 464.251 290.981 Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh 161.149 42.350 -73,72 71.301 223.625 Lợi nhuận ngoài hoạt động kinh doanh 51 65 24,45 9,6 0 Lợi nhuận trước thuế 161.200 42.416 -73,69 71.310 223.625 Lợi nhuận sau thuế 129.429 34.718 -73,18 57.916 224.520 Nguồn: BCTC Kiểm toán năm 2007, 2008 và BCTC Quý III/2009 của Agriseco Trong năm 2007 và 2008, Agriseco vẫn là công ty trách nhiệm hữu hạn nên không tính chỉ tiêu cổ tức/mệnh giá để so sánh, đánh giá. Kết quả hoạt động kinh doanh năm 2008 của Agriseco không được thuận lợi do ảnh hưởng của cuộc khủng hoảng kinh tế thế giới dẫn đến thị trường chứng khoán Việt Nam tụt điểm mạnh và suy thoái, gây khó khăn cho tất cả các Công ty chứng khoán nói chung, trong đó có Agriseco. Chính vì vậy lợi nhuận năm 2008 có sự giảm sút so với năm 2007 song Agriseco vẫn có lãi để duy trì và phát triển các hoạt động kinh doanh và đảm bả o đời sống cho các cán bộ nhân viên. Ttrong khi nhiều công ty chứng khoán khác phải cắt giảm nghiệp vụ và nhân sự thì Agriseco vẫn tuyển thêm nhân sự để phục vụ cho nhu cầu phát triển của công ty. Lợi nhuận trước thuế năm 2008 của Agriseco đạt hơn 42 tỷ đồng. Các nhân tố ảnh hưởng đên hoạt động kinh doanh của Agriseco Tình hình kinh tế năm 2008: Việt Nam sau ba năm liên tục có mức tăng trưởng GDP trên 8%, đ ã kết thúc năm 2008 với mức GDP giảm xuống còn 6,23%. Cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu tác động mạnh tới nền kinh tế Việt Nam, dẫn tới thay đổi hàng loạt chính sách vĩ mô. Theo thời báo kinh tế Việt Nam số ra ngày 06/01/2009 thì xuất khẩu năm 2008 của Việt Nam đạt gần 63 tỷ USD, tăng khoảng 29,5% so với 2007, trong đó tất cả các mặt hàng chủ yếu đều tăng. Giá trị hàng hóa nhập khẩu năm 2008 đạt 80,4 tỷ USD, tăng 28,4% so với năm