CHƯƠNG 2 THỰC TRẠNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY
2.3. Nội dung phân tích tình hình tài chính Cơng ty cổ phần xuất nhập khẩu thủ
2.3.2.1. Phân tích tình hình cơng nợ
Cơng nợ của Công ty bao gồm Nợ phải thu và Nợ phải trả. Việc phân tích các khoản Nợ phải thu, Nợ phảitrả theo thời gian cho ta thấy được cơ cấu các khoản phải thu, phải trả theo đối tượng, theo thời hạn, từ đó xác định được số vốn bị chiếm dụng, vốn chiếm dụng và mức độ rủi ro của các khoản phải thu cũng như khả năng thanh toán các khoản phải trả. Để từ đó có biện pháp thu hồi nợ cũng như thanh tốn các khoản nợ góp phần ổn định tài chính.
Bảng 5: Bảng phân tích tình hình thanh tốn
Qua bảng phân tích trên ta thấy các khoản phải thu ngắn hạn giảm mạnh 36.79% tương ứng với 65,236,388,831 đ nguyên nhân chính là do các khoản phải thu khách hàng, Trả trước cho người bán và Các khoản phải trả khác cuối năm giảm mạnh so với đẩu năm trong khi chỉ có khoản Phải thu nội bộ tăng lên. Khoản phải thu khách hàng giảm về số tuyệt đối nhưng tỷ trọng trong Nợ phải
Chỉ tiêu
Cuối năm Đầu năm Chênh lệch Số tiền trọngTỷ % Số tiền trọngTỷ % Số tiền trọngTỷ % I. Các khoản phải thu
ngắn hạn 112,092,626,284 100.00 177,329,015,115 100.00 -65,236,388,831 -36.79
1. Phải thu của khách hàng 78,340,393,101 69.89 104,003,936,095 58.65 -25,663,542,994 -24.68 2. Trả trước cho người bán 15,427,629,001 13.76 36,553,131,183 20.61 -21,125,502,182 -57.79 3. Phải thu nội bộ ngắn
hạn 9,795,191,831 8.74 - 0.00 9,795,191,831 - 4. Phải thu khác 8,529,412,351 7.61 36,771,947,837 20.74 -28,242,535,486 -76.80
II. Các khoản phải thu
dài hạn - 0.00 - 0.00 - 0.00
III. Tổng Các khoản phải
thu 112,092,626,284 100.00 177,329,015,115 100.00 -65,236,388,831 -36.79 I. Nợ phải trả ngắn hạn 124,801,668,616 78.29 220,000,382,740 86.72 -95,198,714,124 -43.27
1. Vay và nợ ngắn hạn 17,564,102,971 11.02 73,062,783,625 28.80 -55,498,680,654 -75.96 2. Phải trả người bán 14,035,136,668 8.80 23,503,962,942 9.27 -9,468,826,274 -40.29 3. Người mua trả tiền
trước 76,350,981,043 47.90 20,998,286,472 8.28 55,352,694,571 263.61 4. Thuế và các khoản phải
nộp Nhà nước 1,801,620,382 1.13 3,624,714,637 1.43 -1,823,094,255 -50.30 5. Phải trả người lao động 992,854,462 0.62 5,400,000 0.00 987,454,462 18286 6. Chi phí phải trả 6,312,557,160 3.96 3,303,770,580 1.30 3,008,786,580 91.07 7. Phải trả nội bộ 1,851,429,910 1.16 - 0.00 1,851,429,910
8. Các khoản phải trả phải
nộp khác 5,892,986,020 3.70 95,501,464,484 37.65 -89,608,478,464 -93.83 II. Nợ dài hạn 34,601,346,714 21.71 33,675,892,981 13.28 925,453,733 2.75 1. Vay và nợ dài hạn 34,520,610,094 21.66 33,605,468,081 13.25 915,142,013 2.72 3. Dự phòng trợ cấp việc làm 80,736,620 0.05 70,424,900 0.03 10,311,720 14.64 Tổng nợ phải trả 159,403,015,330 100.00 253,676,275,721 100.00 -94,273,260,391 -37.16
thu tăng lên, bên cạnh đó khoản trả trước cho người bán lại giảm tỷ trọng trong Nợ phải thu chứng tỏ Công ty đang giảm quy mô hoạt động và công tác thu hồi vốn chưa hiệu quả, điều này làm ảnh hưởng đến khả năng thanh tốn và tăng rủi ro tài chính cho Cơng ty.
Để thấy được tình hình cơng nợ phải thu của Công ty trong năm qua ta xét các chỉ tiêu sau:
Bảng 6: Một số chỉ tiêu phản ánh tình hình cơng nợ phải thu
Nhìn vào bảng trên ta thấy tỷ lệ nợ phải thu so với nợ phải trả ở mức thấp chứng tỏ số vốn Công ty đi chiếm dụng lớn hơn số vốn bị chiếm dụng. Trong hoạt động kinh doanh, việc chiếm dụng vốn lẫn nhau khá phổ biến, Cơng ty đã biết tận dụng nguồn vốn tín dụng thương mại phong phú, linh hoạt, chi phí sử dụng vốn thấp này. Nhìn chung trong năm các chỉ tiêu trên khơng biến động nhiều. Số vịng ln chuyển các khoản phải thu chỉ đạt 3.58 vòng giảm 0.74 vòng so với đầu năm. Số vòng luân chuyển chậm làm cho thời gian 1 vòng quay khoản phải thu rất lớn 100,5 ngày tăng 17.2 ngày so với đầu năm. Đặc điểm của một Cơng ty xuất nhập khẩu là có độ trễ về thời gian trong thanh toán, thời gian từ lúc ký hợp đồng xuất khẩu đến lúc thanh tốn thơng thường mất khoảng 90 ngày. So với mức trung
Chỉ tiêu phân tích Cách tính Cuối năm Đầu năm
Tỷ lệ nợ phải thu so với nợ phải trả (%)
Tổng nợ phải thu 70.32% 69.90% Tổng nợ phải trả
Số dư bình quân các khoản phải thu
Đầu năm+ Cuối năm 144,710,820,700 147,827,424,861 2
Số vòng luân chuyển các khoản phải thu (vòng)
Doanh thu thuần 3.580 4.320 Các khoản phải thu bq
Thời gian 1 vịng quay khoản phải thu (ngày)
Số ngày của năm phân tích
100.551 83.335 Số vịng ln chuyển các
bình thì thời gian thu hồi vốn trong năm qua của Công ty như vậy là chậm. Chứng tỏ công tác thu hồi nợ của Công ty khơng hiệu quả và cuối năm có xu hướng giảm so với đầu năm như thế là hồn tồn khơng tốt. Cơng ty cần phải xem xét lại chính sách bán hàng, thanh tốn và thu hồi nợ hiện tại.
Về tình hình thanh tốn các khoản vay, Tổng nợ phải trả giảm
94,273,260,391 đ tương ứng với mức giảm 37.16% là do sự giảm mạnh của Nợ ngắn hạn và sự tăng lên không đáng kể của Nợ dài hạn. Trong đó phải nói tới sự giảm của các khoản Vay và nợ ngắn hạn và khoản phải trả người bán, tỷ trọng các khoản mục này trong Tổng Nợ phải trả cũng giảm xuống. Chứng tỏ Cơng ty chú trọng việc thanh tốn nợ, uy tín Cơng ty được nâng lên, bên cạnh đó, Cơng ty cũng đang thu hẹp hoạt động trong lĩnh vực xuất nhập khẩu và cung cấp dịch vụ mà tăng cường đầu tư vào lĩnh vực mang tính chất ổn định lâu dài như kinh doanh bất động sản.
Để thấy rõ hơn tình hình thanh tốn các khoản nợ của Cơng ty ta phải xét đến các chỉ tiêu về khả năng thanh tốn của Cơng ty.