ĐVT: tỷ đồng,% Năm
Chỉ tiêu 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013
Dƣ nợ cho vay 19.478 23.278 31.310 33.178 43.734 88.143 88.991 Tỷ lệ tăng trƣởng cho vay 130,93% 19,51% 34,51% 5,96% 31,82% 33,43% 0,96% Tỷ trọng cho vay/TTS 75,08% 60,31% 57,46% 55,10% 54,04% 59,00% 49,13%
(Nguồn: BCTC riêng lẻ SCB từ năm 2007-2013)
Trƣớc hợp nhất, nhìn chung dƣ nợ cho vay của SCB tăng dần qua các năm, tuy nhiên tốc độ tăng trƣởng cho vay của SCB cũng không ổn định qua các năm, đặc biệt là từ năm 2007- năm 2011 tốc độ tăng trƣởng cho vay của SCB khá cao (ngoại trừ năm 2010) và hệ quả của việc gia tăng dƣ nợ cho vay là tiềm ẩn nợ xấu không ngừng gia tăng ở các năm sau. Sau hợp nhất, có thể thấy rằng tỷ lệ tăng trƣởng cho vay của SCB cũng không ổn định qua các năm, quy mô dƣ nợ cho vay tăng mạnh ở năm 2012 và tăng trƣởng rất ít ở năm 2013 là do: năm 2012 là năm đầu tiên SCB phải thực hiện cơ cấu lại các khoản nợ theo đề án hợp nhất, khoản dƣ nợ tăng thêm trong năm 2012 chủ yếu là dƣ nợ trung dài hạn do SCB dùng tài sản của khách hàng để cơ cấu các khoản nợ. Sang năm 2013, SCB tiếp tục chủ trƣơng tập trung thu hồi và cơ cấu các khoản nợ, bán nợ cho VAMC, đồng thời tiếp tục giải ngân cho các dự án mà SCB đã tham gia thực hiện tài trợ trƣớc hợp nhất, thực hiện tái cơ cấu nợ theo đề án hợp nhất.
Xét về cơ cấu ngành nghề cho vay thì ngành nghề kinh doanh cho vay của SCB khá đa dạng nhƣng chƣa có sự cân đối cho vay giữa các ngành. Nếu nhƣ trong những năm 2007 đến năm 2009 thì cho vay hoạt động kinh doanh bất động sản chiếm
tỷ trọng rất thấp thì năm 2010 và năm 2011 dƣ nợ cho vay hoạt động này tăng lên đáng kể chiếm tỷ trọng rất cao lên đến 16,97% (năm 2010) và 16,51% (năm 2011) cao hơn mức quy định NHNN (16%). Theo chỉ thị 01/CT-NHNN về thực hiện giải pháp tiền tệ và hoạt động ngân hàng nhằm kiểm soát lạm phát, ổn định kinh tế vĩ mô và đảm bảo an sinh xã hội, NHNN đã yêu cầu các TCTD thực hiện giảm tốc độ và tỷ trọng dƣ nợ cho vay của năm 2011 đối với lĩnh vực phi sản xuất xuống mức tối đa là 16% so với năm 2010, nhất là các lĩnh vực nhƣ: kinh doanh bất động sản, chứng khốn,.... Bên cạnh đó, mức cho vay trong lĩnh vực kinh doanh bất động cao nhƣ vậy cũng là nguyên nhân làm gia tăng nợ xấu của ngân hàng khi mà thị trƣờng bất động sản bị đóng băng. Với cơ cấu ngành nghề cho vay nhƣ vậy thì SCB chƣa phân tán đƣợc mức độ rủi ro trong hoạt động cho vay, điều này sẽ làm cho hoạt động tín dụng khơng mang lại hiệu quả cao. Nếu nhƣ trƣớc hợp nhất cho vay hoạt động kinh doanh bất động sản vƣợt quá 16% theo quy định NHNN, thì sau hợp nhất SCB đã thực hiện cơ cấu lại các khoản cho vay và bán nợ với VAMC nên tỷ lệ này đã giảm chỉ còn 9,98% (năm 2013). Đầu năm 2013, NHNN đã dỡ bỏ quy định kiểm soát tỷ lệ cho vay trong lĩnh vực khơng khuyến khích. Tuy nhiên, việc tập trung tín dụng vào cùng một lĩnh vực đã hạn chế cơ hội tiếp cận của SCB đối với thị trƣờng các khách hàng tiềm năng khác, làm suy giảm khả năng phát triển nhận dạng thƣơng hiệu cũng nhƣ gia tăng thu nhập từ các dịch vụ đi kèm khác.
Xét về kỳ hạn cho vay, giai đoạn trƣớc hợp nhất từ năm 2007-2011 thì có sự chuyển dịch mạnh từ cho vay ngắn hạn sang cho vay trung dài hạn. Nếu nhƣ từ năm 2007- 2009 thì cho vay ngắn hạn chiếm chủ yếu thì kể từ năm 2010- 2011 có sự chuyển dịch mạnh từ cho vay ngắn hạn sang cho vay trung, dài hạn (chiếm hơn 60% tổng dƣ nợ cho vay) chủ yếu tài trợ trong lĩnh vực bất động sản. Sau hợp nhất, dƣ nợ cho vay trung dài hạn vẫn chiếm tỷ trọng rất lớn trong tổng dƣ nợ cho vay của SCB. Nguyên nhân là do trong năm 2012, SCB thực hiện tái cơ cấu lại các khoản nợ mà chủ yếu là chuyển dịch từ dƣ nợ ngắn hạn sang dƣ nợ cho vay trung dài hạn. Đến cuối năm 2013, SCB bán nợ cho VAMC làm giảm nhanh các khoản vay trung-dài hạn và gia tăng dƣ nợ cho vay ngắn hạn.
Xét về chất lƣợng cho vay
Giai đoạn trƣớc hợp nhất, từ năm 2007 và năm 2008, SCB đã kiểm soát chất lƣợng các khoản vay khá tốt, tỷ lệ nợ quá hạn ở mức dƣới 5% và tỷ lệ nợ xấu luôn ở mức dƣới 3%. Chính vì sự kiểm sốt tốt chất lƣợng khoản vay nên chi phí dự phịng
rủi ro tín dụng của SCB ở mức thấp khơng ảnh hƣởng đáng kể lợi nhuận của ngân hàng. Bên cạnh đó, các tỷ lệ DPRRTD/Tồng dƣ nợ xấu hay tỷ lệ VCSH và DPRRTD/ Dƣ nợ xấu luôn ở mức cao, thể hiện khả năng đảm bảo tốt nguồn dùng để xử lý nợ xấu trong thời gian này. Từ đó cho thấy việc kiểm sốt tốt chất lƣợng các khoản vay đã góp phần gia tăng hiệu quả hoạt động của ngân hàng trong thời gian này. Tuy nhiên, từ năm 2009-2011 chất lƣợng cho vay của SCB rất kém, tỷ lệ nợ xấu và nợ quá hạn rất cao. Nguyên nhân của sự suy giảm chất lƣợng các khoản vay của SCB là do sự ảnh hƣởng của cuộc khủng hoảng kinh tế toàn cầu năm 2008, nhiều doanh nghiệp hoạt động thua lỗ, phá sản, cộng với sự đóng băng của thị trƣờng bất động sản và sự suy thoái kinh tế kéo dài làm cho các doanh nghiệp không đủ khả năng trả nợ vay đúng hạn. Thêm vào đó là sự cho vay tập trung quá mức vào lĩnh vực bất động sản của SCB trong thời gian qua, với sự đóng băng của thị trƣờng bất động sản kéo dài nên việc gia tăng nợ quá hạn và nợ xấu trong lĩnh vực này là điều mà SCB không thể tránh khỏi. Tỷ lệ nợ quá hạn và nợ xấu gia tăng, SCB phải tăng cƣờng trích lập dự phịng rủi ro tín dụng đúng theo quy định của NHNN. Chính vì vậy, tỷ lệ chi phí DPRRTD/Lợi nhuận sau thuế trƣớc chi phí DPRRTD trong giai đoạn này gia tăng nhanh chóng và ảnh hƣởng xấu, gây sụt giảm mạnh lợi nhuận của ngân hàng. Bên cạnh đó, tỷ lệ DPRRTD/tổng dƣ nợ xấu và tỷ lệ VCSH và DPRR/Tổng dƣ nợ xấu đều bị sụt giảm nhanh chóng do tỷ lệ nợ xấu gia tăng quá nhanh. Điều đó cho thấy khả năng đảm bảo nguồn để xử lý nợ xấu của SCB trong giai đoạn này bị suy giảm, theo chiều hƣớng xấu không nhƣ các năm 2007 và năm 2008. Nhƣ vậy, việc khơng kiểm sốt tốt chất lƣợng các khoản vay giai đoạn 2009- 2011 đã ảnh hƣởng xấu đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng.