8. Tổng quan tài liệu nghiên cứu
1.3.1. Công tác xử lý nợ xấu của các NHTM nƣớc ngoài
a. Các NHTM Thái Lan
Khủng hoảng tài chính châu Á năm 1997 đã gây nhiều tác động nặng nề lên hệ thống tài chính ở Thái Lan, đặc biệt là khu vực ngân hàng. Nợ xấu của khu vực ngân hàng liên tục gia tăng, cuối năm 1997 đạt mức cao kỷ lục 46% trên tổng dƣ nợ tín dụng đã tạo áp lực cho Chính phủ phải nhanh chóng đƣa ra những giải pháp kịp thời kiểm soát vấn đề này. Trƣớc tình hình đó, Chính phủ Thái Lan đã thực hiện xử lý nợ xấu bằng 03 giải pháp cơ bản. Các giải pháp này bao gồm: bơm vốn trực tiếp, công ty quản lý tài sản (Asset Management Company - AMC) và trung gian tái cơ cấu nợ (Corporate Debt Restructuring Committee - CDRC), trong đó AMC là một trong những giải pháp mà Thái Lan đã áp dụng khá hiệu quả từ thời kỳ khủng hoảng cho đến nay.
Quá trình xử lý nợ xấu của Thái Lan dựa trên các AMC chia thành 2 thời kỳ phân tán và tập trung, trong đó mô hình phân tán có sự tham gia của cả AMC sở hữu nhà nƣớc (hỗ trợ bởi Quỹ Phát triển các Định chế tài chính- FIDF) và các AMC sở hữu bởi ngân hàng tƣ nhân đƣợc áp dụng lần lƣợt năm 1998 và 1999; mô hình AMC tập trung dựa trên sự thành lập của Công ty quản lý Tài sản Thái Lan (Thai Asset Management Corporation - TAMC) vào năm 2001. Các cơ chế AMC có nhiều điểm khác nhau ở nguồn gốc tổ chức, điều khoản và điều kiện các tài sản chuyển giao.
Tuy nhiên, giải quyết nợ xấu thông qua mô hình AMC phân tán không thành công khi nợ xấu ở các AMC của ngân hàng tƣ nhân không xử lý đƣợc, thậm chí mức an toàn vốn mà các ngân hàng phải duy trì đã tăng lên gấp đôi. Còn ở các ngân hàng của nhà nƣớc, mục tiêu chủ yếu của chuyển hóa tài sản
là cơ cấu lại nguồn vốn ngân hàng chứ không trọng tâm vào tối đa hóa giá trị hoàn lại của các khoản nợ xấu.
AMC tập trung - theo định hướng nhà nước
Cơ chế hoạt động: Hội đồng thành viên của TAMC bao gồm ủy ban kiểm toán và các thành viên bên ngoài. Nguồn vốn hoạt động của TAMC chủ yếu từ phát hành trái phiếu chiếm 96%, còn lại 0,4% là hỗ trợ từ Chính phủ. TAMC thực hiện phát hành trái phiếu có thời hạn 10 năm với sự đảm bảo của FIDF để mua nợ xấu. Tài sản đƣợc chuyển giao sẽ định giá theo giá trị tài sản bảo đảm. Việc xử lý nợ xấu sẽ dựa trên nguyên tắc chia sẻ lời - lỗ giữa TAMC và các TCTD bán nợ. Nếu nợ xấu có thể sinh lời thì ngân hàng bán nợ sẽ đƣợc hƣởng 80% phần lợi nhuận, còn nếu nợ xấu tạo lỗ thì ngân hàng đó sẽ phải chịu 20% khoản lỗ ấy.
Giải pháp xử lý: Hầu hết nợ xấu của các ngân hàng chuyển sang TAMC quản lý xuất phát từ các doanh nghiệp bất động sản và sản xuất. Đối với các khoản vay có thế chấp không còn khả năng trả nợ, TAMC thực hiện tịch thu tài sản thế chấp và bán thanh lý để hoàn phần vốn vay dựa trên nguyên tắc chia sẻ lời-lỗ. Đối với các khoản vay mà TAMC nhận thấy còn khả năng trả nợ, TAMC đã chủ động phối hợp với các cơ quan đại diện cho các khu vực kinh tế để đƣa ra các giải pháp khôi phục lại hoạt động sản xuất kinh doanh của các khu vực đó, tạo nguồn vốn trả nợ. Các giải pháp điển hình lần lƣợt đƣợc thực hiện khá toàn diện theo thứ tự ƣu tiên nhƣ sau:
Một là, đối với các khoản vay thuộc ngành bất động sản: TAMC phối hợp chặt chẽ với Cơ quan Nhà ở Quốc gia để chọn lọc các dự án còn nhiều tiềm năng và cơ quan này sẽ hỗ trợ phát triển và quản lý bán dự án; riêng vấn đề nguồn vốn đầu tƣ cho dự án, TAMC làm việc với hai TCTD là BankThai và Ngân hàng Tiết kiệm Chính phủ để cung cấp tài chính cho các dự án trên phát triển, hoàn thiện và bán ra thị trƣờng trong thời gian ngắn nhất có thể.
Hai là, đối với các khoản nợ trong khu vực sản xuất: TAMC tập trung giải quyết vấn đề nợ xấu của 13 nhóm mục tiêu của Chính phủ, trong đó đặt trọng tâm vào các ngành thiết yếu phát triển kinh tế cũng nhƣ mang lại những cơ hội việc làm và giá trị kinh tế cao. Ƣu tiên đâu tiên là ngành công nghiệp sắt thép.
Ba là, đối với các doanh nghiệp vay nợ đang giao dịch trên Sàn Chứng khoán Thái Lan (SET), TAMC phối hợp với SET để phát triển các kế hoạch tái cơ cấu và khôi phục lại giá trị cổ phiếu một số doanh nghiệp dẫn đâu ngành, qua đó sẽ có hiệu ứng tích cực cho các doanh nghiệp nhỏ hơn thuộc ngành đó.
Trong khi AMC phân tán hầu nhƣ chỉ xử lý đƣợc nợ xấu với tỷ lệ rất nhỏ thì với AMC tập trung, tính đến tháng 6/2003, số nợ xấu đƣợc TAMC giải quyết là 784,4 tỷ Baht, đạt 73,46% tổng số nợ cân xử lý. Tỷ lệ nợ xấu của hệ thống ngân hàng Thái Lan giảm rõ rệt xuống 12,9% năm 2003, 10% năm 2004 và tiếp tục giảm dân ở mức ổn định qua các quý từ năm 2005 đến nay.
Kinh nghiệm xử lý nợ xấu thông qua công ty quản lý tài sản AMC ở Thái Lan thực sự là một bài học hữu ích cho Việt Nam trong quá trình tái cơ cấu hệ thống ngân hàng, đặc biệt trong bối cảnh nợ xấu đang dần leo thang.
b. Các NHTM Trung Quốc
Để xử lý đƣợc những khoản nợ khó đòi chiếm tỷ lệ cao trong tổng dƣ nợ, các NHTM Trung Quốc đã áp dụng nhiều biện pháp khác nhau nhằm xử lý dứt điểm và nhanh các khoản nợ này. Thông qua việc cải cách và phân loại nợ thành 5 cấp dựa trên mức độ rủi ro để xử lý nợ ( loại nợ đủ tiêu chuẩn, loại nợ đáng chú ý, loại nợ bình thƣờng, loại nợ có nghi vấn và loại nợ dể bị mất), các NHTM Trung Quốc đã chủ động áp dụng các biện pháp cần thiết khác nhau để xử lý cho từng loại nợ.
thành lập 4 công ty quản lý tài sản ( gọi tắt là công ty AMC) trực thuộc ngân hàng nhằm tiếp cận, quản lý và xử lý các khoản nợ khó đòi cho ngân hàng theo hƣớng chuyển nợ thành cổ phần. Mục tiêu kinh doanh của các công ty này là bảo toàn tài sản, giảm thiểu thua lỗ cho các doanh nghiệp Nhà nƣớc. Vốn ban đầu của 4 công ty AMC là do bộ tài chính cấp (vốn điều lệ công ty tổng cộng khoảng 5 tỷ USD).
Các công ty này chịu sự quản lý và chỉ đạo đồng thời của Bộ tài chính, ngân hàng nhân dân Trung Hoa và có mối liên hệ ràng buộc rất lớn đối với các NH mẹ. Sau đó, trong quá trình hoạt động, các công ty có quyền phát hành trái phiếu (có sự bảo đảm của ngành tài chính) ra công chúng để huy động vốn và dung vốn huy động đƣợc để mua lại các khoản nợ của NH và AMC sẽ chuyển khoản nợ này thành khoản đầu tƣ vào DN. Đối với các DNNN lâm vào khó khăn, các AMC thực hiện mua lại quyền sở hữu cổ phần của các nhà đầu tƣ trong và ngoài nƣớc của DNNN và tổ chức lại DNNN thông qua việc chuyển nợ thành cổ phần. AMC cũng thực hiện thanh lý, phá sản đối với các doanh nghiệp có những khoản nợ khổng lồ và không các khả năng thanh toán. Bằng các biện pháp đã nêu AMC đã giúp giải quyết mối quan hệ giữa NH và DN, thúc đẩy nhanh quá trình XLNX cho ngân hàng.