Công TNHH Diệu Thu đã chứng tỏ được giá trị địch thực của mình thông qua kết quả kinh doanh rất ấn tượng cùng với tiềm năng phát triển của công ty. Phân
tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh trong 3 năm gần đây của công ty như sau:
Bảng 2. 2. Bảng kết quả hoạt động kinh doanh của công ty TNHH Diệu Thu
ĐVT: triệu đồng
Chỉ tiêu 2018 2019 2020 2019/2018 2020/2019 Giá trị Tỷ lệ Giá trị Tỷ lệ
1. Tổng doanh thu hoạt
động kinh doanh 21,630 24,267 23,436 2,637 0.122 -831 -0.034 2. Doanh thu thuần 21,630 24,267 23,436 2,637 0.122 -831 -0.034 3. Giá vốn hàng bán 17,728 21,021 21,021 3,293 0.186 0 0.000
4. Lợi nhuận gộp 1,902 3,245 3,770 1,343 0.706 525 0.162
5. Doanh thu hoạt động
tài chính 3.45 2.42 5.07 -1 -0.299 3 1.095
6. Chi phí tài chính 157 239 258 82 0.522 19 0.079
7. Chi phí bán hàng 114 238 251 124 1.088 13 0.055
8. Chi phí doanh nghiệp 767 1,606 1,791 839 1.094 185 0.115 9. Lợi nhuận từ hoạt
động kinh doanh 1,013 1,165 1,476 152 0.150 311 0.267
10. Thu nhập khác 31 -31 -1.000 0
11. Chi phí khác 0 0 0
12. Lợi nhuận khác 20 -20 -1.000 0
13. Tổng lợi nhuận kế
toán trước thuế 1,070 1,165 1,476 95 0.089 311 0.267
14. Chi phí thuế nhập
doanh nghiệp hiện hành 235 33 37 -202 -0.860 4 0.121
15. Lợi nhuận sau thuế
thu nhập doanh nghiệp 859.4 1,132.04 1,035.45 273 0.317 -97 -0.085
(Nguồn: Được lấy từ phòng kế toán của công ty TNHH Diệu Thu)
Nhận xét: Doanh thu hoạt động kinh doanh năm 2018 là 21,630 triệu đồng, đến năm 2019 tăng lên 24,267 triệu đồng, tăng 12,2%. Nhưng đến năm 2020 giảm xuống còn 23,436 triệu đồng, giảm 821 triệu đồng so với năm 2019, tương ứng 3,2%. Điều này cũng có thể hiểu được doanh nghiệp hoạt động ít và giảm suốt so
với năm 2018 và năm 2019. Tình hình dịch Covid trên toàn thế giới đã ảnh hưởng không ít đến toàn bộ các ngành kinh tế nói chung và công ty TNHH Diệu Thu nói riêng.
Tương tự như Doanh thu hoạt động kinh doanh, Doanh thu thuần của công ty cũng tăng ở năm 2019 nhưng lại giảm ở năm 2020. Năm 2018, doanh thu thuần của công ty đạt 20,630 triệu đồng và nhờ việc thực hiện tốt hoạt động kinh doanh. Đến năm 2020, Doanh thu thuần giảm xuống 23,247 triệu đồng so với năm 2019 nhưng đối với 2018 cũng đã cải thiện được tỷ lệ đáng kể. Qua đó có thể thấy tình hình dịch ảnh hưởng nhưng công ty vẫn cố gắng để doanh thu không bị sụt giảm nhiều. (công ty không có có khoản trừ doanh thu).
Doanh thu từ hoạt động tài chính có xu hướng giảm vào năm 2019, chỉ còn 2.42 triệu đồng nhưng lại tăng mạnh trở lại vào năm 2020, lên đến 5.07 triệu đồng. Điều này là do công ty đã thu hẹp các chi phí dành cho hoạt động tài chính vào năm 2019 và có sự đầu tư trở lại vào năm 2020.
Ngoài ra, công ty còn có khoản thu nhập khác, đó là chiết khấu thanh toán do lãi tiền gửi ngân hàng. Khoản thu này chiếm giá trị không lớn so với tổng doanh thu của hoạt động kinh doanh nhưng có xu hướng tăng dần qua các năm.
Giá vốn hàng bán:
- Năm 2018 giá vốn hàng bán/doanh thu thuần (GVHB/DTT) là 81,96%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 81,9 triệu đồng bù đắp giá vốn hàng bán.
- Năm 2019 GVHB/DTT là 86,62%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 86,62 triệu đồng bù đắp giá vốn hàng bán.
- Năm 2020 GVHB/DTT là 89,69%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về 89,69 triệu đồng bù đắp giá vốn hàng bán.
Chi phí bán hàng:
- Năm 2018 chi phí bán hàng/doanh thu thuần (CPBH/DTT) là 0,53%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 0,53 triệu đồng bù đắp chi phí bán hàng.
- Năm 2019 CPBH/DTT là 0,98%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 0,98 triệu đồng bù đắp chi phí bán hàng.
- Năm 2020 CPBH/DTT là 1,07%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 1,07 triệu đồng bù đắp chi phí bán hàng
Chi phí quản lý:
- Năm 2018 chi phí quản lý/doanh thu thuần (CPQL/DTT) là 3,54%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 3,54 triệu đồng bù đắp chi phí quản lý.
- Năm 2019 CPQL/DTT là 6,68%. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 6,68 triệu đồng bù đắp chi phí quản lý.
- Năm 2020 CPQL/DTT là 7,64 %. Tức là trong 100 triệu đồng doanh thu thu về dùng 7,64 triệu đồng bù đắp chi phí quản lý.
Như vậy
Năm 2018: cứ 100 triệu đồng DT sẽ dùng 83,5 triệu đồng bù đắp chi phí. Suy ra lợi nhuận sẽ là 16,5 triệu đồng
Năm 2019: cứ 100 triệu đồng DT sẽ dùng 94,28 triệu đồng bù đắp chi phí. Suy ra lợi nhuận sẽ là 5,72 triệu đồng.
Năm 2020: cứ 100 triệu đồng DT sẽ dùng 95,4 triệu đồng bù đắp chi phí. Suy ra lợi nhuận sẽ là 4,6 triệu đồng
Từ đó có thể thấy chưa hẳn các con số tăng sẽ là tốt cho doanh nghiệp, Trong 3 năm trở lại đây, công ty có mức lợi nhuận giảm đáng kể. Có thể thấy được công ty đang đầu tư rất lớn vào những dự án hay công ty ngày càng quan tâm đến công tác bán hàng và quản lý doanh nghiệp, gồm các hoạt động như đẩy mạnh Marketing, phát triển thương hiệu, chiêu mộ nhân tài, định hướng đào tạo chất lượng nguồn nhân lực…
Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh gồm lợi nhuận gộp, lợi nhuận từ hoạt động tài chính. Tăng dần qua các năm. Cụ thể là Năm 2018 là 1,013 triệu đồng nhưng đến năm 2019 là 1,165 triệu đồng, tăng 152 triệu đồng, tương ứng tỷ lệ 15%. Tiếp tục đó là năm 2020 tăng lên 1,476 triệu đồng, tăng 311 triệu đồng và tỷ lệ là 26,67%.
Lợi nhuận sau thuế là lợi nhuận cuối cùng mà công ty có được, nó bằng lợi nhuận trước thuế trừ đi thuế thu nhập doanh nghiệp. Lợi nhuận sau thuế của công ty vào năm 2018 là 859.4 triệu đồng thì đến năm 2019 lên đến 1,132.04 triệu đồng, tăng 31,72%. Nhưng đến năm 2020, LNST giảm xuống còn 1,035.45 triệu đồng giảm 97 triệu đồng so với năm 2019. Qua đó có thể nhận thấy rằng, năm 2020 là năm chưa được thành công của công ty, có thể do đầu tư đúng thời điểm hay những tác động bên ngoài.
Đánh giá khả năng sinh lời
Bảng 2. 3. Đánh giá khả năng sinh lời của công ty
Chỉ tiêu 2018 2019 2020 2019/2018 2020/2019 Giá trị Tỷ lệ Giá trị Tỷ lệ 1. Lợi nhuận sau thuế 859.4 1,132.04 1,035.45 272.64 0.317 -96.59 -0.085 2. Vốn chủ sở hữu 2,475.19 2,310.00 2,690.93 -165.19 -0.067 380.93 0.165 3. Doanh thu thuần 21,630 24,267 23,436 2,637.00 0.122 -831.00 -0.034 4. Tổng tài sản 11,329.47 19,266.31 2,690.93 7,936.84 0.701 -16,575.38 -0.860 5. Tỷ suất sinh lời trên VCSH (ROE) 0.426 0.561 0.513 0.13 0.317 -0.05 -0.086 6. Tỷ suất sinh lời trên doanh thu thuần (ROS)
0.04 0.047 0.044 0.01 0.174 -0.002 -0.053
7. Tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản (ROA)
0.076 0.059 0.385 -0.02 -0.225 0.33 5.549
(Nguồn: Được lấy từ phòng kế toán của công ty TNHH Diệu Thu)
Nhận xét:
- Chỉ số ROE thể hiện mức độ hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp, hay nói cách khác cứ 1 đồng vốn bỉ ra thì thu được bao nhiêu đồng lời. Ở bảng số liệu trên ta thấy chỉ số ROE tăng qua các năm, thể hiện công ty sử dụng vốn
- Qua bảng đánh giá hiệu quả kinh doanh trên ta thấy rằng tình hình kinh doanh của công ty chỉ ở mức bình thường. Từ năm 2018-2020, Tỷ số ROS của công ty luôn năm nằm ở mức xung quanh từ 41-47%. Một tỷ số lợi nhuận/Doanh thu cực khủng, đây là kinh doanh gần như bán 1 lời 1 mà ta hay thấy. Thể hiện công ty làm ăn cực tốt và có xu hướng độc quyền. Nếu giá cả không quá đắt, thì đây là điều xứng đáng để đầu tư dài hạn.
- Chỉ số ROA năm 2018 đang có xu hướng rất tốt là trên 7,5% nhưng đến năm 2019 và năm 2020 thì giảm mạnh. Điều này cho thấy doanh nghiệp sử dụng tài sản không hiệu quả và cần khắc phục mạnh vấn để này ở các năm tới.