Phân tích tình hình tài chính của Công ty Cơ khí Xây dựng và Lắp máy điện nước

Tài liệu tham khảo tài chính ngân hàng Phân tích tình hình tài chính của Công ty Cơ khí Xây dựng và Lắp máy điện nước

Lời nói đầu

Hiện nay, cùng với sự đổi mới của nền kinh tế thị trờng và sự cạnh tranh ngày càng quyết liệt giữa các thành phần kinh tế đã gây ra những khó khăn và thử thách cho các doanh nghiệp Trong bối cảnh đó, để có thể khẳng định đợc mình mỗi doanh nghiệp cần phải nắm vững tình hình cũng nh kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh quả Để đạt đợc điều đó, các doanh nghiệp phải luôn quan tâm đến tình hình tài chính vì nó có quan hệ trực tiếp tới hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp và ngợc lại.

Việc thờng xuyên tiến hành phân tích tình hình tài chính sẽ giúp cho các doanh nghiệp và các cơ quan chủ quản cấp trên thấy rõ thực trạng hoạt động tài chính, kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp cũng nh xác định đợc một cách đầy đủ,đúng đắn nguyên nhân và mức độ ảnh hởng của các nhân tố thông tin có thể đánh giá đợc tiềm năng, hiệu quả sản xuất kinh doanh cũng nh rủi ro và triển vọng trong tơng lai của doanh nghiệp để họ có thể đa ra những giải pháp hữu hiệu, những quyết định chính xác nhằm nâng cao chất lợng công tác quản lý kinh tế, nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp.

Báo cáo tài chính là tài liệu chủ yếu dùng để phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp vì nó phản ánh một cách tổng hợp nhất về tình hình công sự, nguồn vốn, tài sản các chỉ tiêu về tình hình tài chính cũng nh kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Tuy nhiên, những thông tin mà báo cáo tài chính cung cấp là cha đầy đủ vì nó không giải thích đợc cho ngời quan tâm biết đợc rõ về thực trạng hoạt động tài chính, những rủi ro, o, triển vọng và xu hớng phát triển của doanh nghiệp Phân tích tình hình tài chính sẽ bổ khuyết cho sự thiếu hụt này.

Nhận thức đợc rõ tầm quan trọng của việc phân tích tình hình tài chính đối với sự phát triển của doanh nghiệp kết hợp giữa kiến thức lý luận đựoc tiếp

thu ở nhà trờng và tài liệu tham khảo thực tế, cũng với sự giúp đỡ, hớng dẫn nhiệt tình của các cô chú trong phòng kế toán Công ty Cơ khí xây dựng và lắp máy điện nớc và thầy giáo Nguyễn Đăng Hạc, tôi đã chọn chuyên đề “Phân tích tình hình tài chính của Công ty Cơ khí Xây dựng và Lắp máy điện n-ớc”.

Chuyên đề này ngoài phần mở đầu và kết luận gồm có các nội dung chính sau:

Chơng I Một số vấn đề chung về hoạt động tài chính và phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp

Chơng II Phân tích tình hình tài chính tại Công ty Cơ khí Xây dựng và lắp máy điện nớc.

Chơng III: Một số ý kiến nhằm phân tích và cải thiện tình hình tài chính của Công ty Cơ khí Xây dựng và lắp máy điện nớc.

Chơng I.

Một số vấn đề chung về hoạt động tài chính và phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp

1.1 Hoạt động tài chính của doanh nghiệp.

Hoạt động tài chính là một trong những nội dung cơ bản của hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp nhằm giải quyết mối quan hệ kinh tế phát sinh trong quá trình kinh doanh đợc biểu hiện dới hình thái tiền tệ để thực hiện các mục tiêu của doanh nghiệp là tối đa hoá lợi nhuận Nói cách khác, hoạt động tài chính là những quan hệ tiền tệ gắn trực tiếp với việc tổ chức, huy động phân phối, sử dụng và quản lý vốn trong quá trình kinh doanh.

Hoạt động tài chính ở doanh nghiệp phải hớng tới các mục tiêu sau: - Hoạt động tài chính phải giải quyết tốt các mối quan hệ kinh tế

thể hiện qua việc thanh toán với các đơn vị có liên quan nh ngân hàng, các đơn vị kinh tế khác Mối quan hệ này đợc cụ thể hoá bằng các chỉ tiêu đánh giá về mặt lợng, mặt chất và thời gian.- Hoạt động tài chính phải đảm bảo nguyên tắc hiệu quả Nguyên

tắc này đòi hỏi phải tối đa hoá việc sử dụng các nguốn vốn, nhng vẫn đảm bả quá trình sản xuất kinh doanh đợc hoạt động bình th-ờng và mang lại hiệu quả.

- Hoạt động tài chính đợc thực hiện trên cơ sở tôn trọng pháp luật, chấp hành và tuân thủ các chế độ về tài chính tín dụng, nghĩa vụ với Nhà nớc, kỷ luật với các đơn vị, tổ chức kinh tế có liên quan.1.2 Phân tích hoạt động tài chính của doanh nghiệp

1.2.1 ý nghĩa và mục đích của phân tích tình hình tài chính.

Phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp hay cụ thể hoá là quá trình phân tích báo cáo tài chính doanh nghiệp là quá trình kiểm tra đối chiếu, so sánh các số liệu, tài liệu và tình hình tài chính hiện hành và trong quá khứ nhằm mục đích đánh giá tiềm năng, hiệu quả kinh doanh cũng nh rủi ro trong tơng lai Báo cáo tài chính là những báo cáo tổng hợp nhất là về tình hình tài sản, vốn và

công nợ cũng nh tình hình tài chính, kết quả kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp Do đó, việc thờng xuyên tiến hành phân tích tình hình tài chính sẽ cung cấp thông tin cho ngời sử dụng từ các góc độ khác nhau, vừa đánh giá toàn diện, vừa tổng hợp khái quát, lại vừa xem xét một cách chi tiết hoạt động tài chính của doanh nghiệp để nhận biết phán đoán và đa ra quyết định tài chính, quyết định đầu t và quyết định tài trợ phù hợp Phân tích tình hình tài chính thông qua các báo cáo tài chính của doanh nghiệp là mối quan tâm của nhiều nhóm ngời Nhà quản lý, các nhà đầu t, các cổ đông, các chủ nợ, các khách hàng, các nhà cho vay tín dụng, các cơ quan chính phủ và ngời lao động Mỗi một nhóm ngời này có nhu cầu thông tin khác nhau.

+ Đối với các chủ doanh nghiệp và các nhà quản trị doanh nghiệp mối quan tâm hàng đầu của họ là tìm kiếm lợi nhuận và khả năng trả nợ Một doanh nghiệp bị lỗ liên tục, sẽ bị cạn kiệt nguồn lực và buộc phải đóng cửa Mặt khác nếu doanh nghiệp không có khả năng thanh toán cũng buộc phải đóng cửa.

+ Đối với các chủ ngân hàng và các nhà cho vay tín dụng mối quan tâm hàng đầu của họ chủ yếu là khả năng trả nợ của doanh nghiệp Vì vậy họ đặc biệt quan tâm đến lợng tiền và các tài khoản có thể chuyển nhanh thành tiền, từ đó so sánh với nợ ngắn hạn để biết đợc khả năng thanh toán tức thời của doanh nghiệp Bên cạnh đó, các chủ ngân hàng và các nhà vay tín dụng cũng rất quan tâm tới số lợng vốn chủ sở hữu, bởi vì số vốn này là khoản bảo hiểm cho họ trong trờng hợp doanh nghiệp bị rủi ro.

+ Đối với các nhà cung ứng vật t hàng hoá, dịch vụ cho doanh nghiệp họ phải quyết định xem có cho phép khách hàng sắp tới đợc mua chịu hàng hay không, họ cần phải biết đợc khả năng thanh toán của doanh nghiệp hiện tại, và trong thời gian sắp tới.

+ Đối với các nhà đầu t, mối quan tâm của họ là thời gian hoàn vốn, mức sinh lãi, và sự rủi ro Vì vậy họ cần các thông tin về điều kiện tài chính, tình hình hoạt động, hiệu quả kinh doanh và tiềm năng tăng trởng của các doanh nghiệp Ngoài ra, các cơ quan tài chính, thống kê, thuế, cơ quan chủ

quản, các nhà phân tích tài chính hoạch định chính sách những ngời lao động cũng quan tâm tới thông tin tài chính của doanh nghiệp.

Nh vậy, có thể nói mục tiêu tối cao và quan trọng nhất của phân tích tình hình tài chính là giúp ra quyết định lựa chọn phơng án kinh doanh tối cao và đánh giá chính xác thực trạng, tiềm năng của doanh nghiệp.

1.2.2 Tài liệu dùng làm căn cứ để phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp.

Phân tích tình hình tài chính sử dụng mọi nguồn thông tin có khả năng làm rõ mục tiêu của dự đoán tài chính trong đó chủ yếu thong tin từ các báo cáo tài chính.

- Bảng cân đối kế toán: Mẫu số B 01-DN

Bảng cân đối kế toán là báo cáo tài chính tổng hợp, phản ánh tổng quát toàn bộ giá trị tài sản hiện có và nguồn hình thành tài sản đó của doanh nghiệp tại một thời điểm nhất định, theo 2 cách phân loại là kết cấu vốn kinh doanh và nguồn hình thành vốn kinh doanh.

Số liệu trên bảng Cân đối kế toán cho biết toàn bộ giá trị tài sản hiện có của doanh nghiệp tại thời điểm báo cáo theo cơ cấu tài sản, và nguồn hình thành tài sản đó Căn cứ vào bảng cân đối kế toán có thể nhận xét đánh giá khái quát tình hình tài chính doanh nghiệp.

Bảng cân đối kế toán thờng có kết cấu hai phần:

+ Phần tài sản: Phản ánh toàn bộ giá trị tài sản hiện có của doanh nghiệp tại thời điểm báo cáo theo cơ cấu tài sản và hình thức tồn tại trong quá trình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp: Tài sản đợc chia thành hai phần: tài sản lu động và đầu t ngắn hạn, tài sản cố định và đầu t dài hạn.

+ Phần nguồn vốn: Phản ánh nguồn hình thành tài sản hiện có của doanh nghiệp tại thời điểm báo cáo Các chỉ tiêu nguồn vốn thể hiện trách nhiệm pháp lý của doanh nghiệp đối với tài sản đang quản lý và sử dụng tại doanh nghiệp Nguồn vốn đợc chia thành: Nợ phải trả và nguồn vốn chủ sở hữu.

Mỗi phần của Bảng cân đối kế toán đều đợc phản ánh theo ba cột: Mã số, số đầu năm, số cuối kỳ (quý, năm)

Nội dung trong Bảng cân đối kế toán phải thoả mãn phơng trình cơ bản:Tổng tài sản = Tổng nguồn vốn

Ngoài hai phần tài sản và nguồn vốn, cấu tạo Bảng cân đối kế toán còn có phần tài sản ngoài bảng.

+ Phần tài sản ngoài bảng: Phản ánh những tài sản không thuộc quyền sở hữu của doanh nghiệp nhng doanh nghiệp đang quản lý hoặc sử dụng và một số chỉ tiêu bổ sung không thể phản ánh trong Bảng cân đối kế toán.

Cơ sở số liệu để lập Bảng cân đối kế toán là các số kế toán tổng hợp và chi tiết các tài khoản loại: 0,1 , 2, 3, 4 và Bảng cân đối kế toán kỳ trớc.

1 2 Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là báo cáo tài chính tổng hợp, phản ánh tổng quát tình hình và hiệu quả kinh doanh trong một kỳ kế toán của doanh nghiệp, chi tiết theo hoạt động kinh doanh chính và các hoạt động khác, tình hình thực hiện nghĩa vụ với Nhà nớc về thuế và các khoản phải nộp báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh gồm 3 phần:

+ Phần I: Lãi – lỗ: phản ánh tình hình kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp bao gồm hoạt động kinh doanh và các hoạt động khác Tất cả các chỉ tiêu trong phần này đều trình bày số liệu của kỳ trớc, tổng số phát sinh trong kỳ báo cáo.

+ Phần II: Tình hình thực hiện nghĩa vụ với Nhà nớc: Phản ánh tình hình thực hiện nghĩa vụ với Nhà nớc và thuế và các khoản phải nộp khác Tất cả các chỉ tiêu trong phần này đều đợc trình bày: số còn phải nộp kỳ trớc chuyển sang, số còn phải nộp phát sinh trong kỳ báo cáo, số đã nộp trong kỳ báo cáo, số còn phải nộp đến cuối kỳ báo cáo.

+ Phần III: Thuế giá trị gia tăng (GTGT) đợc khấu trừ, đợc miễn giảm, đợc hoàn lại: phản ánh số thuế GTGT đợc khấu trừ; đã khấu trừ và còn đợc khấu trừ cuối kỳ; số thuế GTGT đợc hoàn lại, đã hoàn lại và còn hoàn lại cuối kỳ, số thuế GTGT đợc miễn giảm, đã miễn giảm và còn đợc miễn giảm cuối kỳ.

Cơ sở số liệu để lập báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là số kế toán trong kỳ các tài khoản từ loại 5 đến loại 9, tài khoản 333 và báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh kỳ trớc.

Báo cáo lu chuyển tiền tệ: Mẫu số B03-DN

Báo cáo lu chuyển tiền tệ là báo cáo tài chính phản ánh các khoản thu và chi tiền trong kỳ của doanh nghiệp theo các hoạt động kinh doanh, hoạt động đầu t và hoạt động tài chính: Dựa vào báo cáo lu chuyển tiền tệ ta có thể đánh giá đợc khả năng tạo ra tiền, sự biến động tài sản thuần, khả năng thanh toán, và dự đoán đợc luồng tiền trong kỳ tiếp theo của doanh nghiệp.

Báo cáo lu chuyển tiền tệ gồm 3 phần:

+ Lu chuyển tiền tệ từ hoạt động kinh doanh: phản ánh toàn bộ dòng tiền thu vào và chi ra liên quan trực tiếp đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp nh thu tiền mặt từ doanh thu bán hàng, các khoản thu bất thờng bằng tiền mặt khác, chi tiền mặt trả cho ngời bán hoặc ngời cung cấp, chi trả lơng nộp thuế, chi trả lãi tiền vay

+ Lu chuyển tiền tệ từ hoạt động đầu t: phản ánh toàn bộ dòng tiền thu vào và chi ra liên quan trực tiếp đến hoạt động đầu t của doanh nghiệp Các khoản thu tiền mặt nh bán tài sản, bán chứng khoán đầu t, thu nợ các Công ty khác, thu lại về phần đầu t Các khoản chi tiền mặt nh mua tài sản mua chứng khoán đầu t của doanh nghiệp khác

+ Lu chuyển tiền tệ từ hoạt động tài chính: Phản ánh toàn bộ dòng tiền thu, chi liên quan trực tiếp đến hoạt động tài chính của doanh nghiệp bao gồm các nghiệp vụ làm tăng, giảm vốn kinh doanh của doanh nghiệp nh chủ doanh nghiệp góp vốn, vay vốn dài hạn, ngắn hạn, nhận vốn liên doanh, phát hành trái phiếu

+ Có hai phơng pháp lập báo cáo lu chuyển tiền tệ là phơng pháp trực tiếp và phơng pháp gián tiếp Mỗi báo cáo lập theo phơng pháp khác nhau thì tuân theo nguyên tắc cơ sở số liệu và cách lập các chỉ tiêu khác nhau.

Thuyết minh báo cáo tài chính: Mẫu số B09 – DN

Thuyết minh báo cáo tài chính là một bộ phận hợp thành hệ thống báo cáo tài chính của doanh nghiệp, đợc lập để giải thích bổ sung thông tin về tình hình hoạt động của doanh nghiệp trong kỳ báo cáo mà các báo cáo tài chính không thể trình bày rõ ràng và chi tiết đợc.

Thuyết minh báo cáo tài chính trình bày khái quát địa điểm hoạt động sản xuất kinh doanh, nội dung một số chế độ kế toán đợc doanh nghiệp lựa chọn để áp dụng, tình hình và lý do biến động của một số đối tợng sản xuất và nguồn vốn quan trọng, phân tích một số chỉ tiêu tài sản chủ yếu và các kiến nghị của doanh nghiệp Cơ sở số liệu lập thuyết minh báo cáo tài chính là các số kế toán kỳ báo cáo, bảng cân đối kế toán kỳ báo cáo thuyết minh báo cáo tài chính kỳ trớc, năm trớc.

1.2.3 Phơng pháp phân tích tình hình tài chính.

Các công cụ chủ yếu để phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp.+ Trên bảng cân đối kế toán với tổng tài sản, tổng nguồn vốn để đánh giá từng khoản mục so với quy mô chung.

+ Phân tích theo chiều ngang: Phản ánh sự biến động khác của từng chỉ tiêu làm nổi bật các xu thế và tạo nên mối quan hệ của các chỉ tiêu phản ánh trên cùng một dòng của báo cáo So sánh.

+ Phơng pháp so sánh:

So sánh là phơng pháp đợc sử dụng phổ biến nhất trong phân tích để đánh giá kết quả, xác định vị trí và xu hớng biến động của các chỉ tiêu phân tích Vì vậy, để tiến hành so sánh phải giải quyết những vấn đề cơ bản nh xác định số gốc để so sánh, xác định điều kiện so sánh và xác định mục tiêu so sánh.

-Chỉ tiêu kinh tế phải cùng đơn vị đo lờng.

-Cùng quy mô hoạt động với điều kiện kinh doanh tơng tự nhau.

+ Tiêu chuẩn so sánh: là các chỉ tiêu đợc chọn làm căn cứ so sánh (kỳ gốc)

+ Các phơng pháp so sánh thờng sử dụng

-So sánh tơng đối: phản ánh kết cấu mối quan hệ tốc độ phát triển và mức độ phổ biến của các chỉ tiêu kinh tế

-So sánh tuyệt đối: Cho biết khối lợng, quy mô doanh nghiệp đạt đợc từ các chỉ tiêu kinh tế giữa kỳ phân tích và kỳ gốc.

- So sánh bình quân: Cho biết khả năng biến động của một bộ phận, chỉ tiêu hoặc nhóm chỉ tiêu.

- + Phơng pháp chi tiết hoá chỉ tiêu phân tích:

Để phân tích một cách sâu sắc các đối tợng nghiên cứu, không thể chỉ dựa vào các chỉ tiêu tổng hợp, mà cần phải đánh giá theo các chỉ tiêu cấu thành của chỉ tiêu phân tích Thông thờng trong phân tích việc chi tiết chỉ tiêu phân tích đợc tiến hành theo các hớng sau.

Chi tiết theo bộ phận cấu thành chỉ tiêu.

Một kết quả kinh doanh biểu hiện trên các chỉ tiêu theo các bộ phận cùng với sự biểu hiện về lợng của bộ phận đó sẽ giúp ích rất nhiều trong việc đánh giá chính xác kết quả.

- Chi tiết theo thời gian chi tiế theo thời gian giúp cho việc đánh giá kết quả sản xuất kinh doanh đợc chính xác, tìm đợc các giải pháp có hiệu quả cho công việc sản xuất kinh doanh, tuỳ theo đặc tính của quá trình kinh doanh, tuỳ theo nội dung kinh tế của các chỉ tiêu phân tích, tuỳ mục đích phân tích khác nhau có thể lựa chọn khoảng thời gian cân chi tiết khác nhau và chỉ tiêu chi tiết khác nhau.

- Chi tiết theo địa điểm:

Chi tiết chỉ tiêu phân tích theo địa điểm là xác định các chỉ tiêu phân tích theo các địa điểm thực hiện các chỉ tiêu đó

1.2.4 Nội dung phân tích tình hình tài chính

Nội dung phân tích tài chính doanh nghiệp tuỳ thuộc vào dữ kiện mà ban giám đốc đòi hỏi và thông tin ngòi phân tích muốn có Tuy nhiên, phân tích tài chính doanh nghiệp bao gồm những nội dung sau:

1.2.4.1 Đánh giá khái quát tình hình tài chính.

• Đánh giá khái khái quát tình hình tài chính sẽ cung cấp một cách tổng quát nhất tình hình tài chính trong kỳ kinh doanh của doanh nghiệp là khả quan hay không Điều đó cho phép chủ doanh nghiệp thấy rõ thực chất của quá trình phát triển hay chiều hớng suy thoái của doanh nghiệp Qua đó có những giải pháp hữu hiệu để quản lý.• Đánh giá khái quát tình hình tài chính trớc hết căn cứ vào số liệu đã

phản ánh trên bảng cân đối kế toán rồi so sánh tổng tài sản và tổng nguồn vốn giữa cuối kỳ và đầu năm để thấy đợc quy mô vốn mà đơn vị sử dụng trong kỳ cũng nh khả năng huy động vốn từ các nguồn khác nhau của doanh nghiệp Tuy nhiên, nếu chỉ dựa vào sự tăng hay giảm của tổng tài sản hay nguồn vốn thì cha đủ thấy rõ tình hình tài chính của doanh nghiệp đợc, vì vậy cần phải phân tích mối quan hệ giữa các khoản mục trong bảng cân đối kế toán.

1.2.4.2 Phân tích mối quan hệ giữa các khoản mục trong bảng cân đối kế toán.

Để hiểu đợc một cách đầy đủ thực trạng tài chính cũng nh tình hình sử dụng tài chính của doanh nghiệp và tình hình biến động của các khoản mục, trong bảng cân đối kế toán theo quan điểm luân chuyển vốn, tài sản của doanh nghiệp bao gồm tài sản lu động và tài sản cố định, chúng đợc hình thành chủ yếu từ nguồn vốn chủ sở hữu; tức là:

B Nguồn vốn = A Tài sản (I + II +IV + V (2,3) +VII)

Cân đối (1) chỉ mang tính lý thuyết nghĩa là nguồn vốn chủ sở hữu, doanh nghiệp tự trang trải các loại tài sản cho các hoạt động chủ yếu mà không phải đi vay hoặc chiếm dụng Trong thực tế, thờng xảy ra một trong hai trờng hợp.

Vế trái > vế phải: T rờng hợp này doanh nghiệp thừa nguồn vốn không sử dụng hết nên sẽ bị chiếm dụng từ bên ngoài.

Trong quá trình hoạt động kinh doanh, khi nguồn vốn chủ sở hữu không đáp ứng đợc nhu cầu thì doanh nghiệp đợc phép đi vay để bổ sung vốn kinh

doanh Loại trừ các khoản vay quá hạn t hì các khoản vay ngắn hạn, dài hạn cha đến hạn đều đợc coi là nguôn vốn hợp pháp Do vậy, về mặt lý thuyết lại có quan hệ cân đối.

B Nguồn vốn + A Nguồn vốn (I (1) + II) + A Tài sản (I + II + IV + V(2,3) + VI) + B Tài sản (I + II + III) (2)

Cân đối (2) hầu nh không xảy ra trên thực tế thờng xảy ra một trong hai trờng hợp

Vế trái > Vế phải: Số thừa sẽ bị chiếm dụng

Vế trái < Vế phải: do thiếu nguồn bù đắp nên doanh nghiệp buộc phải đi chiếm dụng vốn.

Mặt khác, do tính chất cân bằng của bảng cân đối kế toán

Tổng tài sản = tổng nguồn vốn nên cân đối (2 ) có thể đợc viết thành[ A I (1), II + B] nguồn vốn [A I II IV V(2,3) VI + B I II III]

tài sản = [A III V (1,4,5)] Tài sản [A I (2, 3 8) III] nghiệp vụ cân đối này cho thấy số vốn mà doanh nghiệp bị chiếm dụng (hoặc bị chiếm dụng) bằng số chênh lệch giữa số tài sản phải thu và công nợ phải trả.

Việc phân tích , đánh gía tình hình tài chính thông qua phân tích mối quan hệ giữa các khoản mục trong bảng cân đối kế toán sẽ là không đầy đủ Do đó chủ doanh nghiệp, kế toán trởng và các đối tợng quan tâm đến tình hình doanh nghiệp phải xem xét kết cấu vốn và nguồn vốn đối chiếu với yêu cầu kinh doanh.

1.2.4.3 Phân tích cơ cấu tài sản và cơ cấu vốn

Trong nền kinh tế thị trờng, thế mạnh trong cạnh tranh sẽ phụ thuộc vào tiềm lực về vốn và quy mô tài sản Song việc phân bổ tài sản nh thế nào (tỷ trọng của loại tài sản so với tổng số tài sản ra sao, cơ cấu hợp lý không mới là điều kiện tiên quyết có nghĩa là chỉ với số vốn nhiều không thôi sẽ không đủ mà phải đảm bảo sử dụng nó nh thế nào để nâng cao hiệu quả Muốn vậy, chúng ta phải xem xét kết cầu tài sản (vốn) của doanh nghiệp có hợp lý hay không.

a) Phân tích cơ cấu tài sản.

Để tiến hành phân tích cơ cấu tài sản ta lập bảng cơ cấu tài sản (bảng số 01)

Ngoài việc so sánh tổng tài sản cuối kỳ so với đầu năm vẫn còn phải xem xét tỷ trọng loại tài sản chiếm trong tổng số tài sản và xu hớng biến động của việc phân bổ tài sản Điều này đợc đánh giá trên tính chất kinh doanh và tình hình biến động của từng bộ phận Tuỳ theo loại hình kinh doanh để xem xét tỷ trọng từng loại tài sản chiếm trong tổng số là cao hay thấp.

Khi đánh giá sự phân bổ TSCĐ và ĐTDH trong tổng tài sản cần kết hợp với tỷ suất đầu t để phân tích chính xác và rõ nét hơn.

Tỷ suất đầu t = Tài sản cố định và đang đầu tTổng số tài sản

x 100

Tỷ suất này phản ánh tình trạng bị cơ sở vật chất kỹ thuật nói chung và máy móc thiết bị nói riêng của doanh nghiệp Nó cho biết năng lực sản xuất và xu hớng phát triển lâu dài của doanh nghiệp Trị số chỉ tiêu này phụ thuộc vào từng ngành kinh doanh cụ thể.

Khi phân tích cơ cấu tài sản, cần xem xét sự biến động của từng khoản mục cụ thể, xem xét tỷ trọng của mỗi loại là cao hay thấp trong tổng số tài sản Qua đó, đánh giá tính hợp lý của sự biến đổi để từ đó có giải pháp cụ thể Có thể lập bảng tơng tự nh phân tích cơ cấu tài sản Bảng 02

Ngoài việc xem xét đánh giá tình hình phân bổ vốn cần phân tích cơ cấu nguồn vốn để đánh giá khả năng tự tài trợ về mặt tài chính cũng nh mức độ tự chủ, chủ động trong kinh doanh và những khó khăn mà doanh nghiệp phải đơng đầu.

Tỷ suất tài trợ = Tổng nguồn vốn chủ sở hữuTổng nguồn vốn x 100

Chỉ tiêu này càng cao càng thể hiện khả năng độc lập cao về mặt tài chính hay mức độ tự tài trợ của doanh nghiệp càng tốt bởi vì hầu hết tài sản mà doanh nghiệp hiện có đều đợc đầu t bằng số vốn của mình.

Tỷ suất nợ = Nợ phải trảTổng nguồn vốn x 100

Tỷ suất này cho biết số nợ mà doanh nghiệp phải trả cho các doanh nghiệp hoặc cá nhân có liên quan đến hoạt động kinh doanh tỷ suất này càng nhỏ càng tốt Nó thể hiện khả năng tự chủ về vốn của doanh nghiệp.

Sau khi đánh giá khái quát tình hình tài chính thông qua các phần phải phân tích, chúng ta cần đa ra một vài nhận xét chung về tình hình tài chính của doanh nghiệp để có cơ sở cho những phân tích tiếp theo

1.2.4.4 Phân tích hình hình công nợ và khả năng thanh toán.

Tình hình công nợ và khả năng thanh toán phản ánh rõ nét chất lợng công tác tài chính của doanh nghiệp Nếu hoạt động tài chính tốt thì sẽ ít công nợ, khả năng thanh toán cao, ít bị chiếm dụng vốn Ngợc lại nếu hoạt động tài chính kém thì sẽ dẫn đến tình trạng chiếm dụng vốn lẫn nhau, các khoản công nợ phải thu sẽ dây da, kéo dài, đơn vị mất tính chủ động trong kinh doanh và không còn khả năng thanh toán nợ đến hạn dẫn đến phá sản.

Căn cứ vào bảng cân đối kế toán lập bảng phân tích tình hình thanh toán, khi phân tích cần phải đa ta tính hợp lý của những khoản chiếm dụng và những khoản đi chiếm dụng để có kế hoạch thu hồi nợ và thanh toán đúng lúc, kịp thời, để xem xét các khoản nợ phải thu biến động có ảnh hởng đến tình hình tài chính của doanh nghiệp hay không, cần tính ra và so sánh các chỉ tiêu sau:

Tỷ lệ khoán phải thu

Kỳ thu tiền bình quân = Thời gian kỳ phân tích (360 ngày)Số vòng quay của các khoản phải thu

Chỉ tiêu này cho thấy để thu đợc các khoản phải thu cần một thời gian là bao nhiêu Nếu số ngày càng lớn hơn thời gian quy định cho khách thì việc thu hồi các khoản phải thu là chậm và ngợc lại Số ngày quy định bán chịu cho khách lớn hơn thời gian này thì sẽ có dấu hiệu chứng tỏ việc thu hồi công nợ đạt trớc kế hoạch và thời gian để có cơ sở đánh giá tình hình tài chính của doanh nghiệp trớc mắt và triển vọng thanh toán của doanh nghiệp Để phân tích ta lập bảng phân tích nhu cầu và khả năng thanh toán.

Hệ số khả năng thanh toán (HK) = Khả năng thanh toán Nhu cầu thanh toán

Hệ số này có thể tính cho cả thời kỳ hoặc cho từng giai đoạn Nó là cơ sở để đánh giá khả năng thanh toán và tình hình tài chính của doanh nghiệp là ổn định hoặc khả quan Nếu HK <1 thì chứng tỏ doanh nghiệp không có khả năng thanh toán và tình hình tài chính của doanh nghiệp gặp khó khăn, doanh nghiệp càng mất dần khả năng thanh toán HK dần đến 0 thì doanh nghiệp có nguy cơ phá sản, mất khả năng thanh toán.

1.2.4.5 Phân tích tình hình huy động và hiệu quả sử dụng vốn

a) Phân tích tình hình huy động và hiệu quả sử dụng vốn cố định.

Vốn cố định là biểu hiện bằng tiền của những tài sản cố định tham giá các quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Vốn cố định tham gia các chu kỳ kinh doanh giá trị bị hao mòn và chuyển dịch dần vào từng phần giá trị sản phẩm, chuyển hoá thành vốn lu động Nguồn vốn cố định của doanh nghiệp có thể do ngân sách Nhà nớc cấp do vốn góp hoặc do doanh nghiệp tự bổ sung.

Bên cạnh việc xem xét tình hình huy động và sự biến đổi của vốn cố định trong kỳ, cần phân tích hiệu quả sử dụng vốn cố định vì nó gắn liền với sự tồn tại và phát triển lâu dài của doanh nghiệp Thông qua đó chúng ta có thể đánh giá đợc tình hình trang bị cơ sở vật chất, trình độ sử dụng nhân tài, vật lực trong quá trình sản xuất kinh doanh, đồng thời sẽ phản ánh đợc chất lợng tổ chức kinh doanh của doanh nghiệp Để đánh giá hiệu quả sử dụng vốn cố định của doanh nghiệp ngời ta thờng sử dụng hệ thống các chỉ tiêu sau:

Hiệu suất sử dụng vốn cố định = Doanh thu thuần về tiêu thụ sản phẩm Số d bình quân vốn cố định Chỉ tiêu này phản ánh cứ một đồng vốn cố định có thể tham gia tạo ra bao nhiêu đồng doanh thu tiêu thụ sản phẩm hàng hoá trong kỳ.

Hệ số đảm nhiệm = Vốn cố định bình quânDoanh thu thuần

Chỉ tiêu này cho biết để có một đồng doanh thu thuần cần có mấy đồng vốn cố định

Sức sinh lợi của vốn cố định = Lợi nhuận thuần Vốn cố định bình quân

Chỉ tiêu này cho biết một đồng vốn cố định đem lại mấy đồng lợi nhuận thuần.

Suất hao phí tài sản cố định = Nguyên giá bình quân TSCĐDoanh thu thuần (hay lợi nhuận thuần) Chỉ tiêu này cho biết để có một đồng doanh thu thuần hoặc lợi nhuận thuần cần bao nhiêu đồng nguyên giá TSCĐ.

Bên cạnh vốn cố định, vốn lu động cũng là một yếu tố không thể thiếu trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp nào vì nó giúp cho hoạt động kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp đợc tiến hành bình thờng Do đó, việc phân tích tình hình và hiệu quả sử dụng vốn lu động cũng là quan trọng trong phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp.

b) Phân tích tình hình huy động và hiệu quả sử dụng vốn lu động

Vốn lu đồng là hình thái giá trị của tài sản thuộc quyền sở hữu của doanh nghiệp mà thời gian sử dụng , thu hồi, luân chuyển (ngắn) thờng dới một năm hay một chu kỳ kinh doanh nh vốn bằng tiền, đầu t ngắn hạn, các khoản phải thu hàng tồn kho.

Khi phân tích tình hình huy động vốn lu động cần xem xét sự biến động và đánh giá hợp lý về tỷ trọng của nó chiếm trong tổng nguồn vốn kinh doanh để có đợc phơng pháp kinh doanh hợp lý, nhằm tiết kiệm, không gây lãng phí.

Để đánh giá tình hình sử dụng vốn ngời ta sử dụng hệ thống các chỉ tiêu sau:

- Phân tích chung

Hiệu suất sử dụng vốn lu động = Doanh thu thuầnVốn lu động bình quân

Chỉ tiêu này cho biết một đồng vốn lu động đem lại mấy đồng doanh thu thuần.

Sức sinh lời của vốn lu động = Lợi nhuận thuầnVốn lu động bình quân

Chỉ tiêu này phản ánh một đồng vốn lu động làm ra mấy đồng lợi nhuận.Khi phân tích, cần tính ra các chỉ tiêu rồi so sánh giữa kỳ phân tích với kỳ trớc, nếu các chỉ tiêu này tăng lên thì chứng tỏ hiệu quả sử dụng tăng lên và ngợc lại

- Phân tích tốc độ luân chuyển vốn lu động.

Trong quá trình sản xuất kinh doanh, vốn lu động vận động không ngừng, thờng xuyên qua các giai đoạn của quá trình sản xuất Đẩy nhanh tốc độ luân chuyển của vốn lu động sẽ góp phần nâng cao hiệu quả sử dụng vốn Để xác định tốc độ luân chuyển của vốn lu động, ngời ta thờng sử dụng các chỉ tiêu sau:

Số vòng quay của vốn lu động = Doanh thu thuầnVốn lu động

Chỉ tiêu này cho biết vốn lu động đợc mấy vòng trong kỳ Nếu số vòng quay tăng chứng tỏ hiệu sử dụng vốn tăng và ngợc lại

Thời gian của một vòng luân

Thời gian của kỳ phân tích

Số vòng quay của vốn lu động trong kỳ

Chỉ tiêu này thể hiện số ngày cần thiết cho vốn lu động quay đợc một vòng Thời gian của một vòng luân chuyển càng nhỏ chứng tỏ tốc độ luân chuyển càng lớn.

Hệ số đảm nhiệm vốn lu động = Thời gian của kỳ phân tíchSố vòng quay của vốn lu động trong kỳChỉ tiêu này cho biết có một đồng vốn luân chuyển thì cần mấy đồng vốn lu động (bảng số 06)

- Hệ số này càng nhỏ chứng tỏ hiệu quả sử dụng vốn càng cao, số vốn tiết kiệm đợc càng nhiều.

Ngoài ra để đánh giá chính xác hơn về hiệu quả sử dụng lu động , ta dựa vào chỉ tiêu:

Hệ số vòng quay hàng tồn kho = Giá vốn hàng bánHàng tồn kho bình quân

Chỉ tiêu này phản ánh thời gian hàng hoá nằm trong kho trớc khi đợc bán ra Nó thể hiện số lần hàng tồn kho bình quân đợc bán ra trong kỳ, hế số này càng cao thể hiện tình hình bán ra càng tốt và ngợc lại Ngoài ra, hệ số này còn thể hiện tốc độ luân chuyến vốn hàng hoá của doanh nghiệp Nếu tốc độ nhanh thì cùng một mức doanh thu nh vậy, doanh nghiệp đầu t cho hàng tồn kho thấp hơn hoặc cùng số vốn nh vậy doanh thu của doanh nghiệp sẽ đạt mức cao hơn.

1.2.4.6 Phân tích tình hình lợi nhuận

• Để đánh giá chung tình hình lợi nhuận để biết đợc lợi nhuận từ hoạt động sản xuất kinh doanh ở kỳ báo cáo so với kỳ gốc, biến động sản xuất kinh doanh và mức đáng kể vào kết quả chung của từng hoạt động (hoạt động sản xuất kinh doanh, hoạt động tài chính, hoạt động bất thờng) cần đánh giá chung tình hình lợi nhuận của Công ty, ta thực hiện việc đánh gía bằng phơng pháp so sánh, so sánh tổng lợi nhuận cũng nh lợi nhuận cùng từng hoạt động ở kỳ phân tích với kỳ gốc.

- Tổng lợi nhuận bao gồm:

Lãi (lỗ) từ hoạt động sản xuất kinh doanh: chính là lãi (lỗ) về tiêu thụ sản phẩm, hàng hoá , lao vụ, dịch vụ, trong kỳ Bộ phận lãi (lỗ) này mang tính chất quyết định tổng lợi nhuận của Công ty.

Lãi (lỗ) từ hoạt động tài chính: hoạt động tài chính của là những hoạt động liên quan đến việc đầu t tài chính và các hoạt động có liên quan đến vốn.

Trong doanh nghiệp sản xuất kinh doanh, hoạt động tài chính giữ vai trò khá quan trọng, có chức năng huy động quản lý phân phối, sử dụng và điều tiết vốn.

- Lãi (lỗ) từ hoạt động bất thờng, hoạt động bất thờng là hoạt động nằm ngoài dự kiến của doanh nghiệp và là kết quả chung của những

hoạt động này tuy có ảnh hởng đến kết quả chung nhng thông thờng không đáng kể.

- Lợi nhuận là nguồn vốn quan trọng để tái sản xuất mỏ rộng doanh nghiệp, tạo lập các quỹ, nâng cao đời sống cán bộ công nhân viên Do đó phân tích tình hình lợi nhuận của từng bộ phận và toàn doanh nghiệp, phân tích nguyên nhân và xác định mức độ ảnh hởng của nó đến tình hình biến động của doanh nghiệp không ngừng nâng cao lợi nhuận.

- Căn cứ vào báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh ta lập bảng phân tích tình hình lợi nhuận.

1.2.4.7 Phân tích tình hình bảo toàn và phát triển vốn

Ngoài các chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp nh trên, khi phân tích cần lu ý đến tình hình bảo toàn và phát triển vốn của doanh nghiệp, Bởi vì nó là vấn đề cốt lõi của bất kỳ một doanh nghiệp nào khi tiến hành sản xuất kinh doanh Muốn tiến hành sản xuất kinh doanh thì cần phải c ó vốn, nhng muốn quá trình sản xuất kinh doanh đem lại hiệu quả thì cần phải bảo toàn và phát triển vốn Mục đích của việc bảo toàn vốn và phát triển nhằm đảm bảo vốn của doanh nghiệp đợc bảo toàn và phát triển, đồng thời doanh nghiệp có quyền tự chủ với số vốn của mình.

Bảo toàn vốn là quy đợc giá trị sức mua của vốn, giữ đợc khả năng chuyển đổi so với các loại tiền khác tại thời điểm nhất định.

- Phát triển vốn của doanh nghiệp đợc bổ sung thêm cùng với việc tăng nhịp độ sản xuất và hiệu quả kinh doanh.

Việc phân tích khả năng bảo toàn và phát triển vốn của doanh nghiệp, ợc tiến hành bằng cách so sánh vốn phải bảo toàn và số vốn phải bảo toàn và số vốn đã thực hiện tại từng thời điểm Nếu số vốn đã bảo toàn cao hơn sẽ tạo điều kiện cho doanh nghiệp có vốn để dùng vào sản xuất trình độ, năng lực quản lý của đội ngũ cán bộ quản lý còn yếu kém.

đ-Trên đây là toàn bộ cơ sở lý luận về phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp đợc áp dụng cho toàn bộ các doanh nghiệp nói chung khi tiến hành phân

tích hoạt động sản xuất kinh doanh của mình Tuy nhiên tuỳ thuộc vào đặc điểm và yêu cầu sản xuất kinh doanh cũng nh thông tin mà ngời sử dụng muốn có dựa vào thực tế hoạt động của doanh nghiệp mỗi doanh nghiệp mà ngời phân tích có thể có những chỉ tiêu phân tích khác nhau.

Chơng II

Phân tích tình hình tài chính tại công ty cơ khí xây dựng và lắp máy điện nớc.

2.1. Giới thiệu chung về công ty

2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của công ty cơ khí và lắp máy điện nớc

Công ty cơ khí xây dựng và lắp máy điện nớc là một doanh nghiệp nhà nớc thuộc tổng công ty cơ khí xây dựng có t cách pháp nhân và có con dấu riêng theo quy định Công ty có tên giao dịch là: Contruction Machinery and warter Electric Machine Isntalling Company-

Tên viết tắt: COMAEL

Tiền thân là nhà máy cơ khí, kiến trúc Gia Lâm đợc thành lập từ năm 1995, trực thuộc liên hiệp cơ cấu kiến trúc- Bộ kiến trúc (trớc đây) cùng với tiếp nhận bàn giao khu nhà xởng Cổ Bi – Gia Lâm-Hà Nội)

Năm 1993 theo cơ chế tổ chức, nhà máy đợc đổi tên là công ty cơ khí xây dựng Gia Lâm, trực thuộc liên hiệp cơ khí xây dựng-Bộ xây dựng theo QĐ số 1644/BXD ngày 5/5/1993

Cho đến 1996 đợc đổi tên là công ty có khí xây dựng Gia Lâm trực thuộc tổng công ty cơ khí xây dựng – BXD theo QĐ số 06/BXD-TCLĐ ngày 25/6/1996.

Năm 1998 do nhu cầu hoạt động sản xuất kinh doanh và theo xu hớng phát triển ngày càng mở rộng quy mô hoạt động, mở rộng thị trờng nên công ty đổi tên là Công ty cơ khí xây dựng và lắp máy điện nớc.

Trong nhiều năm qua kể từ khi thành lập công ty luôn đầu t máy móc thiết bị hiện đại, tăng cờng công tác đào tạo để nâng cao trình độ tay nghề của công nhân với mục tiêu nâng cao năng suất lao động, chất lợng sản phẩm đi đôi với việc hạ giá thành sản phẩm Vì thế công ty đã chiếm đợc thị phần khá rộng ở thị trờng trong nớc và bớc đầu thâm nhập vào thị trờng nớc ngoaì.

Với đội ngũ kỹ s giàu kinh nghiệm, và công nhân kỹ thuật lành nghề, với năng lực thiết bị ngày càng đợc trang bị hiện đại công ty đã và đang tham gia thi công chế tạo, lắp máy nhiều công trình trọng điểm nh: Công trình nhà máy xi măng Hoàng Thạch, Nhà máy xi măng Bút Sơn, nhà máy nhiệt điện Uông Bí- Đông Triều nhà máy nhiệt điện Phả Lại…

Để mở rộng thị trờng, nghề kinh doanh công ty đã chủ động “Đa phơng hoá quan hệ ” hợp tác liên doanh với nhiều công ty và các tổ chức trong n… ớc nhằm mục đích chuyển giao công nghệ, ứng dụng những tiến bộ khoa học kỹ thuật vào sản xuất thi công.

2.1.2.Đặc điểm ngành sản xuất kinh doanh của công ty

Công ty CKXD&LMĐN chuyên sản xuất các thiết bị cơ khí máy móc, công cụ, phụ tùng phục vụ xây dựng, thi công lắp đặt các công trình xây dựng sản xuất vật liệu xây dựng, công trình đô thị, sửa chữa đóng gói canô, sà lan, sản xuất ống nớc và phụ tùng kèm theo Sản xuất kinh doanh vật liệu xây dựng, công trình dân dụng, khu công nghiệp, đờng dây và trạm biến áp, thi công xây lắp hệ thống cấp thoát nớc

Sản xuất các sản phẩm cơ khí phục vụ điện bao gồm: bảng điện trung hạ thế, trạm biến áp hợp bộ, trạm kiốt, hòm công tơ tự chiếu sáng …

- Kinh doanh xuất nhập khẩu vật t thiết bị, chế tạo lắp đặt công nghệ thiết bị áp lực, đờng ống dẫn khí, các hệ thống thông gió, cấp nhiệt, điều hoà không khí Chế tạo thủ công lắp đặt hệ thống cầu đờng bộ và đờng sắt, thi công các công trình giao thông bến cảng, thuỷ lợi, chế tạo và lắp đặt cột ăngten (Viba), thiết bị nâng hạ Bên cạnh đó công ty tham gia lập dự án đầu t và thiết kế, xây dựng các công trình dân dụng, công nghiệp hệ thống cấp thoát nớc, các công trình đờng dây tải điện và trạm biến áp đến 35kv Lập hồ sơ mời thầu, t vấn đầu sthầu và hợp đồng kinh tế thiết kế xây lắp.

2.1.3 Cơ cấu tổ chức bộ máy quản lý của công ty.

Công ty cơ khí xây dựng và LMĐN là một đơn vị hạch toán độc lập, có t cách pháp nhân trực thuộc Tổng công ty cơ khí xây dựng căn cứ vào đặc điểm tổ chức sản xuất, công ty tổ chức bộ máy quản lý theo kiểu trực tuyến chức năng,

Sơ đồ 1 Mô hình tổ chức bộ máy quản lý (Trang sau)

+Giám đốc công ty: là ngời đứng đầu lãnh đạo chung toàn bộ hoạt động của công ty, chỉ đạo trực tiếp các phòng ban, tìm kiếm việc làm cho công ty.

+ Phó giám đốc kỹ thuật: giúp cho giám đốc về chỉ đạo công tác kỹ thuật, chất lợng công trình, công tác an toàn lao động sản xuất, lập dự án các công trình ký kết hợp đồng kinh tế giao nhận thầu.

+ Phó giám đốc kinh doanh: giúp giám đốc phụ trách tình hình sản xuất kinh doanh trong công ty Thông qua công tác tài chính kế toán tham gia nghiên cứu các bên sản xuất kinh doanh, tiết kiệm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn phát huy quyền làm chủ về mặt tài chính của công ty, tìm hiểu việc làm cho toàn công ty

+ Phó giám đốc thi công xây lắp: giúp giám đốc phụ trách thi công các công trình tại hiện trờng đảm bảo cả mặt kỹ thuật cũng nh an toàn lao động và chất lợng công trình, hoàn thành nghiệm thu và bàn giao công trình.

+ Phòng kế hoạch đầu t tiếp thị:

Tham gia công tác lập kế hoạch thi công theo dõi đôn đốc thực hiện kế hoạch sản xuất kinh doanh từng tháng, quý, năm của công ty Giải quyết các mặt làm giá đấu thầu và hồ sơ dự thầu, lập trình kế hoạch, khảo giá mua vật t thiết bị Mở rộng công tác tiếp thị tìm việc làm, xây dựng chiến lợc phát triển ủa công ty và các đơn vị thành viên.

+ Phòng kinh doanh vật t thiết bị:

Quản lý vật t thiết bị và phơng tiện dụng cụ thi công, cung ứng mua, cấp phát vật t thiết bị theo yêu cầu thi công công trình Quan hệ chặt chẽ với bên A kiểm kê nhận cung ứng thiết bị vật t do bên A cấp đáp ứng yêu cầu thi công, phát hiện vật t thiếu và giải quyết với các bên.

+ Phòng kỹ thuật: Quan hệ với chủ đầu t và các bên A-B giải quyết các thủ tục ban đầu (Lập kế hoạch thi công) giải quyết các mặt làm giá đấu thầu và hồ sơ dự thầu thiết kế và lập biênj pháp tổ chức thi công, giám sát kỹ thuật thi công, nghiệm thu khối lợng sản phẩm, thanh quyết toán thu hồi vốn và bàn giao công trình, giải quyết hồ sơ thiết kế và duyệt các dự trù vật t thiết bị, theo dõi tiến độ thi công, đảm bảo chất lợng công trình.

+ Phòng tổ chức hành chính: Có chức năng tham mu giúp giám đốc về công tác tổ chức bộ máy quản lý, sản xuất kinh doanh của công ty, công tác tuyển dụng lao động, thực hiện chế độ lao động, công tác khen thởng cho CBCNV quản lý sử dụng con dấu, văn th đi, đến, lu trữ công văn giấy tờ hồ sơ, tổ chức phục vụ đời sống ăn ở, điện nớc, sinh hoạt cho cán bộ CNV, đón tiếp khách giao dịch của công ty.

2.1.4 Tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh trong một số năm qua của công ty

Năm 1998

Năm 1998

So sánh 1998/1999

So sánh1999/2000

3.Lợi tức thuần từ HĐKD (Tr)

6 Thu nhập bình quân (1000đ/tháng)

Qua bảng phân tích trên cho thấy nhìn chung các chỉ tiêu phản ánh tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty qua một số năm có xu hớng tăng Tuy nhiên sự tăng lên này chủ yếu là do công ty mở rộng quy mô hoạt động sản xuất kinh doanh cụ thể là doanh thu năm 1998 so với năm 1999 có tăng lên nhng bên cạnh đó lợi nhuận thuần từ hoạt động sản xuất kinh doanh lại giảm, điều này chứng tỏ năm 1999 công ty làm ăn kém hiệu quả, cha có những biện pháp quản lý phù hợp để giảm chi phí, hạ giá thành và nâng cao lợi nhuận

Điều này đợc thể hiện rõ hơn ở chỉ tiêu doanh thu thuần và chỉ tiêu số ngời lao động giữa năm 1999 so với năm 1998 Số ngời lao động năm 1999 tăng 162,7% so với năm 1998, trong khi đó doanh thu thuần năm 1999 chỉ tăng 108,1% so với năm 1998 Tốc độ tăng của doanh thu chậm hơn tốc độ tăng của số ngời lao động chứng tỏ năng suất lao động giảm xuống Đây là do công ty cha có những biện pháp quản lý chặt chẽ, hợp lý đôn đốc công nhân làm việc, không giảm chi phí sản xuất kinh doanh, tăng giá thànhg sản phẩm làm cho lợi nhuận giảm cụ thể nh doanh thu năm 1999 tăng 108,3% so với năm 1998 trong khi lợi nhuận lại giảm còn 94,1% so với năm 1998 Tuy nhiên, nhìn vào cột số liệu năm 2000 thì ta thấy có những dấu hiệu rất đáng mừng Rút ra từ những yếu kém từ năm 1999 ban quản lý công ty đã kịp thời khắc phục và đa ra những biện pháp quản lý hũ hiệu hơn làm cho kết quả hoạt động sản xuất năm 2000 tơng đối khả quan Năm 2000 công ty có những biện pháp tích cực, tiết kiệm lao động, tăng năng suất lao động cụ thể là doanh thu năm 2000 so với năm 1999 tăng 113,3% trong khi số ngời lao động chỉ tăng 119,6%, tuy mức tăng này cha phải là cao nhng cũng chứng tỏ công ty tđã sử dụng lao động hợp lý hơn năm 1998 và năm 1999, làm giảm chi phí sản xuất, hạ giá thành sản phẩm, tăng loị nhuận cho công ty Lợi nhuận năm 20-00 tăng 388,4% so với năm 1999 đây là một kết quả rất đáng khích lệ Hơn nữa qua mấy năm công ty luôn hoàn thành tốt nghĩa vụ với nhà nớc, không ngừng tăng thu nhập cho CBCNV cho toàn công ty, đây cũng là những cố gắng của công ty Tuy nhiên, toàn thể ban quản lý công ty cũng nh toàn thể CBCNV cần có cố gắng, nỗ lực hơn nữa, phát huy nội lực tạo đà phát triển cho công ty trong những năm tiếp theo.

2.1.5.Vận dụng hình thức kế toán tại đơn vị

* Hình thức ghi sổ kế toán

Để tiện lợi cho việc ghi chép kế toán trên máy tính, công ty đã áp dụng hình thức nhật ký chung, tất cả các nghiệp vụ kinh tế phát sinh phản ánh ở chứng từ gốc đều đợc ghi chép theo trình tự thời gian và quan hệ đối ứng tài khoản vào sổ nhật ký chung sau đó từ sổ nhật ký ghi vào sổ cái tài khoản, từ sổ cái tài khoản, bảng tổng hợp chi tiết lập nên báo cáo kế toán.

+ B¸o c¸o lu chuyÓn tiÒn tÖ+B¶n thuyÕt minh b¸o c¸o TC

Sơ đồ hình thức ghi sổ kế toánSổ nhật ký

2.2 Phân tích tình hình tài chính tại công ty cơ khí xây dựng và lắp máy điện nớc

Việc phân tích tình hình tài chính đợc dựa trên báo cáo tài chính năm 2000 của công ty (xem phần phụ lục)

2.2.1 Đánh giá khái quát tình hình tài chính:

Đối tợng phân tích chủ yếu là các chỉ tiêu kinh tế trên BCĐKT qua các năm, việc phân tích giúp cho đánh giá tình hình tài chính của công ty một cách tổng quát nhất về sử dụng vốn và nguồn vốn Sau khi so sánh đối chiếu số liệu trên theo nguyên tắc:

Tổng tài sản = Tổng nguồn vốn

Qua bảng cân đối kế toán ngày 31 /12/2000 ta thấy rõ sự tăng lên của tài sản cũng nh nguồn vốn vào cuối năm so với đầu năm là 8.985.342.451đ (31.913.518.485đ- 22.208.276.034đ) Điều này chứng tỏ công ty đã mở rộng quy mô hoạt động sản xuất kinh doanh Tuy nhiên qua sự so sánh trên chúng ta cha thể kết luận một cách đầy đủ công ty làm ăn đạt hiệu quả cao hay thấp, có bảo toàn và phát triển vốn của mình một cách đầy đủ hay không mà chúng ta phải tiếp tục xem xét qua các phần phân tích tiếp theo.

Trong sự tăng lên của phần tài sản phải kể đến sự tăng lên của TSLĐ đặc biệt là hàng tồn kho so với đầu năm tăng 11.418.627.015đ ( 13.186.457.564 – 1.767.830.549đ) đạt 115,48%

Nguồn vốn tăng chủ yếu là do các khoản nợ tăng nhiều Nợ ngắn hạn cuối kỳ tăng lên so với đầu năm là 7.655.325.929 đ (26.590.266.440- 18.934.940.511đ) đạt 140% Điều này chứng tỏ công ty chiếm dụng vốn một cách hợp pháp các đơn vị khác để phục vụ sản xuất kinh doanh cho đơn vị mình Tuy nhiên cha thể kết luận một cách đầy đủ nguyên nhân tăng giảm các khoản mục trên bảng cân đôí kế toán và nó ảnh hởng gì đến tình hình hoạt động tài chính doanh nghiệp phải đi sâu nghiên cứu từng vấn đề cụ thể về taì sản, nguồn vốn, khả năng thanh toán, hiệu quả sử dụng vốn và lợi nhuận của doanh nghiệp.

2.2.2 Phân tích mối quan hệ giữa các khoản mục trong bảng cân đối kế toán

Theo quan điểm luân chuyển vốn ta có cân đối sau:

BNV = ATS [I + II + IV + V(2,3) + VI] + BTS [I + II + III]

Qua bảng cân đối kế toán và thuyết minh báo cáo tài ch8ính năm 2000 của công ty cơ khí xây dựng và lắp máy điện nớc ta thấy: vào đầu năm số tài sản của công ty sử dụng là (93.387.916 đ + 1.767.830.549 đ + 325.435.668 đ + 8.450.150.915đ + 84.821.000đ ) = 10.721.623.448 đ Trong khi đó nguồn vốn chủ sở hữu của công ty không đủ trang trải cho tài sản phục vụ sản xuất kinh doanh và còn thiếu một khoản rất lớn là 7.685.287.928đ Do đó để có thể trang trải chi phí cho hoạt động của mình thì đến cuối năm 2000 công ty đã đi chiếm dụng vốn dới hình thức vay ngân hàng, mua chậm trả ngời bán, hoặc thanh toán chậm với nhà nớc, với CNV, số tiền là 7.915.162 nghìn đồng (19.171.940 nghìn đồng – 11.256.778nghìn đồng) chênh lệch giữa số phải thu và nợ phải trả- số liệu phần c)Thuyết minh báo cáo tài chính Với cách tơng tự ta thấy vào thời điểm cuối năm, số tài sản công ty tăng so với cuối năm là 1.250.475.646đ+13.186457.564đ+3.589.000đ+35.358.052đ+8.309.677.841đ+84.821.000đ = 22.785.556.000đ Trong khi đó nguồn vốn chủ sở hữu không tăng lên, công ty không đủ vốn để trang trải cho tài sản đang sử dụng và còn thiếu một khoản là 19.749.221.000đ Nh vậy, công ty tiếp tục đi chiếm dụng vốn bên ngoài để đảm bảo tiến độ hoạt động sản xuất kinh doanh Qua phân tích ta thấy, vào cả 2 thời điểm đầu năm và cuối năm công ty đều phải đi ciếm dụng vốn, song điều này không thể hiện đợc tình trạng tài chính của công ty là tốt hay xấu, vì trong thực tế kể cả lúc thừa lẫn lúc thiếu vốn thì các doanh nghiệp đều phải thờng xuyên chiếm dụng vốn lẫn nhau.

Đánh giá sơ bộ ta có thể thấy đợc quy mô tài sản mà công ty sử dụng cũng nh khả năng huy động vốn từ các nguồn khác nhau của công ty ngày một tăng, chứng tỏ công ty có điều kiện mở rộng quy mô sản xuất kinh doanh, mở rộng địa bàn hoạt động, tăng khả năng cạnh tranh trên thị trờng Điều này đợc thể hiện rõ qua cơ cấu tài sản và nguồn vốn của công ty.

a Phân tích cơ cấu tài sản

Căn cứ vào bảng cân đối kế toán ta lập bảng phân tích cơ cấu tài sản của công ty (bảng 01)

Bảng 01: Bảng phân tích tình hình phân bổ tài sản của công ty CKXD và

So sánh cuối kỳ với đầu năm

Số tiền (đ)%Số tiền (đ)%Số tiền (đ)%

A TSLĐ &ĐTNH13.673.364.11961,5722.799.019.64473,089.925.655.525172,59I Tiền93.387.9160,121.250.475.6464,011.157.087.73011239II.ĐTTCNH

III Các khoản phải thu11.256.778.68250,687.850.972.47925,17-3.405.806.203-69,7IV Hàng tồn kho 1.767.830.5497,9613.186.457.56442,27-11.418.627.0151645V Tài sản lu động khác 555.306.9722,5511.113.9551,63-44.193.01792,04VI Chi sự nghiệp

B TSCĐ và ĐTDH8.534.971.91538,438.394.498.84126,91-7.640.473.07498,4I TSCĐ8.450.150.91538,058.309.677.84126,64-140.473.07498,3II ĐTTCDH

III Chi phí XDCBDD84.821.0000,3884.821.0000,270IV Ký cợc dài hạn

Tổng tài sản22.208.276.03410031.193.518.4851008.985.242.451140,4

Nhìn vào bảng trên ta thấy tổng tài sản cuối kỳ so với năm đầu năm tăng 8.985.242.151 đ đạt 140,4% trong đó giá trị tài sản lu động tăng và vẫn chiếm một phần rất lớn trong tổng tài sản Bên cạnh đó tỷ tọng và giá trị tài sản cố định của công ty vào thời điểm cuối năm giảm Điều này cho thấy trong năm 2000 công ty mở rộng quy mô hoạt động sản xuất kinh doanh, nhng quy mô và tài sản sử dụng lại giảm, cụ thể là:

* Đối với tài sản cố định và đầu t dài hạn.

Tài sản cố định giảm 140.473.074 đ với tỷ lệ giảm còn là 98,3 so với đầu năm, tỷ trọng của nó trong tổng số tài sản cũng giảm từ 38,05 đầu năm xuống 26,64% vào cuối năm Điều này cho thấy cơ sở vật chất kỹ thuật của công ty trong năm 2000 không đợc tăng cờng đầu t cả về gía trị lẫn quy mô Thực tế trong nam qua công ty vừa thanh lý một số tài sản tại xí nghiệp trực thuộc, thanh lý một máy tiện tại xí nghiệp đúc cổ bi à một máy trộn bê tông tại xí nghiệp xây dựng số 2do đã quá thời gian sử dụng và bị h hỏng

Chi phí xây dựng cơ bản dở dang đầu năm, cuối năm vẫn giữ nguyên Do đầu năm công ty có đầu t sửa chữa phòng kế toán 24.342.391 đ, và sang nền (sân chơi thể thao) đã nên tới 60.748.409đ vào cuối kỳ nhng vẫn cha hoàn thành và trong tơng lai vẫn còn tiếp tục đầu t thêm, nhng do thiếu tiền nên công ty tạm thời phải dừng lại

Để đánh giá đầy đủ và kết luận chính xác hơn về tình hình đầu t chiều sâu này chúng ta xét 2 tỷ suất đầu t sau:

Tỷ suất đầu t chung = Đầu năm = = 0,39

Cuối kỳ = = 0,27Tỷ suất đầu t TSCĐ = = 0,38

Cuối kỳ = = 0,26

Nh vậy vào cuối năm, cùng với sự giảm xuống về giá trị và quy mô TSCĐ trong tổng tài sản thì tỷ suất đầu t chung và tỷ suất đầu t TSCĐ đều giảm 0,12 Điều này chứng tỏ trong năm 2000 cơ sở vật chất kỹ thuật cua công không đợc tăng cờng vì gía trị mở rộng về quy mô Sự thiếu đầu t chiều sâu này là cha hợp lý vì muốn hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu quả thì việ đảm bảo một cơ sở vật chất tốt là một yêu cầu bắt buộc Mặt khác, đặc điểm sản xuất kinh doanh của đơn vị là xây dựng và sản xuất hàng cơ khí thì tài sản cố định phải chiếm một tỷ trọng lớn mới đảm bảo đợc cho hoạt động sản xuất kinh doanh.

* Đối với tài sản lu động và đầu t ngắn hạn.

Do cấu tạo rất phức tạp nếu để đánh giá chính xác hơn tính hợp lý của các khoản mục trong tài sản lu động, khi phân tích cơ cấu tài sản lu động chúng ta lập bảng phân tích riêng.

Bảng 02 Bảng phân tích tình hình phân bố tài sản lu động của công ty CKXD & LMĐM: Năm 2000

Số tiền (đồng)%Số tiền (đồng)%Số tiền (đồng)%

A TSLĐ ĐTDH13.673.364.14961,5722.799.019.64473,089.925.655.255172,59

I.TiÒn93.387.9160,421250.475.6464,011.157.687.730112391 TiÒn mÆt72.600.4860,3234.979.6660,11-37.620.820-48,982 TGNH20.787.4300,091.215.677.9803,891.194.890.5505848III C¸c kho¶n ph¶i

thu 11.256.778.682 50,68 7.850.972.479 25,17 -3.405.806.203 -69,71 Ph¶i thu kh¸ch

hµng 11.762.050.954 52,9 19.379.723.888 62,13 7.617.672.934 164,72 Tr¶ tríc ngêi b¸n355.397.1581,682.297.7550,26-273.099.40323,153 PhÇn thu néi bé-1010.154.808-4,5-11.649.469.43737,35-12.659.624.2451153- phÇn thu néi

-PhÈn thu néi bé

(1362) -1.010.154.808 -4,5 -11.694.469.437 37,35 -12.659.624.245 11534 Ph¶i thu kh¸c149.485.3780,638.420.2730,12-111.065.10525,7IV> Hµng tån kho1.767.830.5497,9613.186.457.56442,27-11.418.627.01516451 Nguyªn vËt liÖu146.422.4140,65114.395.4140,3632.027.00078,132.C«ng cô dông cô60.015.5000,2783.899.6000,2723.884.100139,73 Chi phÝ SXKDDD926.240.9234,114.948.505.46747,9214.022.264.54416134 thµnh phÈm609.385.8252,74605.105.8251,93-4.280.00099,295 Hµng ho¸ 25.765.8870,12

chiém tỷ trọng lớn nhất trong tổng tài sản so với các khoản khác thuộc vốn bằng tiền vào thời điểm cuối năm Điều này cho khả năng thanh toán tức thời của công ty đợc đảm bảo.

Trên thực tế, vốn bằng tiền là loại tài sản linh hoạt nhất, dễ dàng có để thoả mãn mọi nhu cầu sản xuất kinh doanh nên việc tng lên của vốn bằng tièn thể hiện tính chủ động trong kinh doanh và đảm bảo khả năng thanh toán cho công ty Tuy nhiên nếu vốn bằng tiền tăng quá cao hoặc chiếm tỷ trọng quá lớn không hẳn là tốt vì nếu doanh thu không đoỏi mà lợng tiền dự trữ quá lớn sẽ gây tình trạng vòng quay tiền chậm, hiệu quả sử dụng vốn không cao Thực tế ở công ty cho thấy lợng vốn bằng tiền chiếm tỷ trọng nhỏ trong tổng tài sản (0,42% vào đầu năm và 4,01% vào cuối năm) do đó việc tăng nên của vốn bằng tiền vào thời điểm cuối năm là hợp lý.

- Các khoản phải thu giảm 3.465.806.203đ vào cuối năm, bên cạnh đó khoản phải thu của khách hàng cuối kỳ so với đầu kỳ lại tăng điều này là do công ty để khoản thu nội bộ âm khiến cho các khoản phải thu giảm xuống Nguyên nhân chính là do trong quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh thi công các công trình do công ty thiếu vốn nên các xí nghiệp trực thuộc phải tự cung ứng vốn để mua nguyên vật liệu và chi trả các chi phí khác, vì thế khoản phải thu của công ty giảm xuống do bù trừ cho các xí nghiệp trực thuộc

- Hàng tồn kho của công ty là loại tài sản lu động chiếm tỷ trọng lớn trong tổng tài sản của công ty (42,27% vào cuối năm) Hàng tồn kho tăng chủ yếu là do sự tăng lên của chi phí sản xuất kinh doanh dở dang Trên thực tế, công ty đang thi công dở dang một số công trình nh công trình triển lãm Vân Hồ chi phí dở dang đã lên tới 9.071.825.347 đ Công trình đờng 2(Vĩnh Phúc 1.327.518.902 , công trình thi công đờng yên bái : 1.983.172.458đ vào cuối năm công trình cha hoàn thành và nghiệp thu, trong quá trình thi công công ty luôn phải bỏ vốn để mua nguyên vật liệu và trang trải chi phí khác để đảm bảo tiến độ thi công Vào thời điểm do cha nghiệm thu đợc công trình nên tiền đọng lại các công trình nhiều Tuy nhiên đây cũng là một hạn chế của xây dựng, việc

thanh toán thờng xảy ra chậm hoặc sau khi nghiệm thu công trình do đó thì cơ cấu vốn thờng mang tính đặc thù riêng.

Công cụ dụng cụ tăng vào cuối năm, tuy nhiên không phải là điều đáng lo ngại vì chúng đợc lên kế hoạch đầy đủ Đợc mua để sử dụng cho công trình này và tiếp tục đợc sử dụng cho công trình khác

Bên cạnh đó, nguyên vật liệu và thành phẩm giảm xuống chứng tỏ công ty luôn cố gắng tránh tình trạng tồn kho Nguyên vật liệu gây ứ đọng vốn, đặc biệt, hàng hoá giảm 100% vào cuối năm điều này chứng tỏ đối với mặt hàng cơ khí công ty luôn cố gắng tổ chức tốt mạng lới tiêu thụ, thu hồi vốn nhanh.

Tổng kết các phân tích trên ta thấy: Đối với một doanh nghiệp vừa sản xuất mặt hàng cơ khí vừa xd thì hàng tồn kho trong dó chi phí sản xuất kinh doanh dở dang chiếm tỷ trọng tơng đối lớn trong tôngt tài sản là hợp lý, đảm bảo cho việc sản xuất kinh doanh của công ty đợc liên tục, tạo công ăn việc làm cho cán bộ công nhân viên toàn công ty Tuy nhiên bên cạnh đó thì khoản phải thu của khách hàng chiếm tỷ trọng lớn nhất trong tổng tài sản là một kết quả không tốt cho tình hình tài chính của công ty nhng điều này cũng khó tránh khỏi và đặc điểm sản xuất kinh doanh của công ty là xây dựng, việc thanh toán thờng diễn ra chậm.

Qua việc phân tích sự phân bố tài sản của công ty cơ khí xây dựng và lắp máy điện nớc cho ta thấy Nhìn chung, sự phân bố tài sản vào cả đầu năm và cuối năm là khá hợp lý, phù hợp với đặc điểm hoạt động của công ty Song điều đó cha khẳng định đợc tình hình tài chính của công ty là tốt hay xấu bởi một doanh nghiệp có tình trạng tài chính tốt không phải chỉ có kết cấu tài sản hợp lý mà phải có nguồn vốn hình thành nên tài sản đó dồi dào, hợp pháp và cũng có kết cấu thích hợp Do đó để những kết luận chính xác hơn về thực trạng tài chính của công ty chúng ta đi vào phân tích cơ cấu nguồn vốn.

1 vay ngắn hạn1.3432.859.90760,4817.741.468.26956,884.308.608.362132,072 Nợ dài hạn đến hạn trả

3 Phải trả cho ngời bán 743.479.2813,355856.33.1571,88-157.846.06178,764 Ngời mua trả tiền trớc22.401.138.10010,095.855.107.88418,773.614.969.784161,45 Thuế và các khoản phải nộp1.851.307.0598,341.166.595.0643,74-684.711.99536

7> Phải trả nội bộ760.737.6293,021.088.120.1763,49417.382.447162,28 Phải trả phải nộp khác-3.581.399-0,0161.798.6220,1965.380.0211725

1 Nguồn vốn – quỹ 3.137.004.81514,123.137.114.8159,902 Quỹ đầu t phát triển26.914.6230,1226.914.62310,50

4 Quỹ khen thởng phúc lợi-177.693.918-0,8-272.038.9180,479.4345.0005 Nguồn vốn đầu t xây dựng

cơ bản

Tổng nguồn vốn22.208.276.03410031.193.518.4851009.885.242.451140,45